E Deux analyses de 40961 la viabilité des SHG en Inde Introduction et résumé d'accompagnement, notamment de formation et de supervision. Il arrive que des OPE fournissent L e « self-help group » (SHG), ou groupe d'entraide, aux SHG un capital de départ à prêter, mais le est le modèle dominant de microcrédit en cas le plus général est que les SHG commencent Inde. Le nombre de SHG a littéralement explosé par épargner et prêter les ressources de leurs ces dernières années. Deux millions vingt-trois membres. La plupart des SHG -- mais pas tous -- mille SHG, soit environ 33 millions de personnes, finissent par emprunter à une source externe, auraient été recensés en mars 2006.1 Il s'agit là d'une habituellement une banque. Cette relation avec formidable avancée dans un pays où 50 millions de les banques est le trait le plus distinctif du modèle foyers vivent dans la pauvreté, en ayant très peu indien de groupe d'entraide. accès à des services financiers. SpécialE Parce que les SHG touchent un immense public, Bien que le terme groupe d'entraide soit utilisé la viabilité et la reproductibilité de ce modèle en dans différents pays pour parler de diverses Inde et ailleurs n'ont pas manqué d'intéresser les associations financières et non financières, le SHG chercheurs. Toutefois, malgré la quantité d'études désigne en Inde un groupe de 10 à 20 femmes publiées sur le sujet (voir les exemples donnés dans pauvres qui s'associent pour bénéficier de services la bibliographie), on y trouve relativement peu financiers -- tout d'abord de l'épargne obligatoire d'informations sur leurs performances financières. périodique, puis essentiellement des prêts -- et parfois aussi de services sociaux. Les SHG sont La présente Étude spéciale rend compte de deux gérés par leurs membres, avec des degrés divers études séparées sur des programmes d'appui aux d'aide extérieure. SHG, réalisées par les équipes du CGAP et par des partenaires. Dans la première partie, Jennifer Isern, Les SHG sont constitués avec l'assistance L. B. Prakash, Anuradha Pillai et Syed Hashemi d'organismes de « promotion de l'entraide » examinent les SHG mis en place par cinq OPE (OPE), qui comprennent des organisations non différents, qui représentent les principales approches gouvernementales (ONG), des organismes publics, en matière de promotion des SHG en Inde. Cette des banques, des coopératives et des institutions étude se penche essentiellement sur la viabilité Etud de microfinance. En plus d'aider à la constitution financière de ces programmes d'appui aux SHG. des groupes, les OPE assurent des services Tableau 1. Programmes d'appui aux SHG couverts par les deux études Partie Organisme de promotion de l'entraide Localisation n° 12 1e partie Panagal Mandal Mahila Samakhya (PMMS), créé dans le cadre du Andhra Pradesh Août 2007 Programme d'atténuation de la pauvreté en Asie du Sud (SAPAP) du Gouvernement de l'Andhra Pradesh, sous l'égide du PNUD Sakhi Samiti, créé par PRADAN (Professional Assistance for Rajasthan Development Action) Professional Assistance for Development Action (PRADAN) Jharkand Chitradurga Gramin Bank (CGB) Karnataka People's Action for National Integration (PANI) Uttar Pradesh 2e partie Oriental Bank of Commerce (OBC) Uttaranchal Saravodaya Nanofinance Ltd. Tamil Nadu Fondation Dhan Tamil Nadu Microcredit Foundation of India (MFI) Tamil Nadu 1 données de la NaBaRd : http://nabard.org/pdf/stmt1.pdf. 2 L'étude exposée dans la 2e partie a été conduite l'ensemble des clients d'IMF non gouvernementales par Robert Peck Christen et Gautam Ivatury en 2005 dans le monde, environ les deux tiers ont pour une grande banque commerciale indienne. obtenu leurs services auprès d'institutions qui étaient Cette étude propose une méthode pour élaborer déjà financièrement viables.2 Il est plus important des programmes d'appui aux SHG qui soient d'avoir une seule IMF ou un seul programme d'appui viables. Le principe est de se demander 1) si aux SHG solide qui marche bien et qui prend de et comment les programmes d'appui aux SHG l'ampleur, que d'en avoir une douzaine qui végètent fournissent des services d'appui essentiels, et ou disparaissent. 2) si ces services, et les SHG qui en bénéficient, peuvent s'autofinancer sans nécessiter l'injection Quelques-unes des conclusions les plus intéressantes permanente de subventions extérieures. L'étude de l'analyse de ces neuf programmes sont présentées démontre le bien-fondé de la méthode en analysant ci-dessous. On peut raisonnablement supposer la structure opérationnelle et les performances qu'elles s'appliquent aussi plus largement. financières de quatre grands programmes d'appui aux SHG. À l'origine, elle ne devait pas être · Viabilité. Un grand nombre de programmes publiée, mais le CGAP estime que la viabilité des d'appui aux SHG correctement mis en oeuvre programmes d'appui aux SHG a encore besoin deviennent financièrement viables, même en d'être améliorée, et que la méthode proposée est comptant tous les coûts de promotion et d'appui, susceptible d'intéresser un plus large public. bien que ce constat ne puisse pas être généralisé à tout le mouvement SHG. Les neuf programmes d'appui aux SHG qui ont été analysés dans les deux études (voir le tableau 1) · Services d'appui. Les OPE qui fonctionnent ne constituent pas un échantillon représentatif bien semblent capables de fournir un ensemble des programmes d'appui aux SHG indiens. De convenable de services d'appui externes l'avis d'observateurs bien informés, bon nombre permettant la création puis le maintien en activité de programmes d'appui aux SHG fonctionnent de SHG, et les SHG semblent être prêts et en mal et sont dans une situation précaire. Les neuf mesure de payer le prix de cet accompagnement. programmes étudiés ici ont été choisis parce que la plupart d'entre eux étaient réputés être plus solides · Recouvrement des prêts. Dans les programmes que la moyenne. L'idée était d'évaluer le potentiel du d'appui aux SHG qui fonctionnent bien, il y a modèle SHG lorsqu'il était appliqué correctement. généralement très peu d'impayés sur les prêts Les auteurs considèrent que, pour évaluer le potentiel externes contractés par les SHG auprès de du mouvement SHG, il est préférable d'examiner les banques ou d'OPE. En outre, dans certains programmes qui fonctionnent bien plutôt que ceux des programmes étudiés, les SHG parviennent qui fonctionnent mal. relativement bien à recouvrer leurs prêts internes, même dans le cas de retards de remboursement Pour comprendre les raisons de cette approche, particulièrement importants. il suffit de regarder l'évolution des institutions de microfinance (IMF) traditionnelles. La majorité des · Niveaux de coûts. En règle générale, les IMF dans le monde ne sont probablement pas programmes d'appui aux SHG examinés ici viables, et ce pour diverses raisons, notamment le affichent de bons résultats par rapport à d'autres faible taux de recouvrement des prêts et le niveau modèles de microfinance du point de vue des des intérêts perçus, insuffisant pour couvrir les coûts coûts administratifs. Ceux-ci ne prennent toutefois de fonctionnement. Toutefois, celles qui sont viables pas en compte le temps que les membres passent se sont développées beaucoup plus vite que les en réunion, ni les risques auxquels s'exposent les autres et dominent aujourd'hui le terrain. Ainsi, sur membres du groupe. 2 d'après les données du Microfinance information eXchange (MiX) et du Sommet sur le microcrédit, fournies par adrian Gonzales, chercheur au MiX pour les projets du cGap. 3 · Épargne. Bien que tous les SHG imposent à leurs d'autres États imposeront ce type d'obligation membres de verser périodiquement des montants de crédit, et si les banques commerciales seront fixes d'épargne, le moteur du modèle est le crédit. disposées à prêter à ces groupes communautaires Les clients des neufs programmes étudiés ici ont sans y être obligées. adhéré à un SHG principalement pour obtenir des prêts, pas pour épargner. Pour certains À noter que les données sur les performances programmes, il y a peu d'épargne volontaire au- des programmes examinés ici sont relativement delà des minima requis pour prétendre à un prêt. anciennes. Cela ne nous paraît toutefois pas très gênant dans la mesure où le présent document · Population touchée. La plupart des programmes n'a pas pour but de faire le point sur la situation couverts par les études touchent des clients très des SHG indiens aujourd'hui, mais de se poser la pauvres et marginalisés. question suivante : les programmes d'appui aux SHG peuvent-ils être viables, et comment faire pour qu'ils · Appropriation par l'élite. Les chercheurs ont le soient ? trouvé peu de signes d'appropriation par l'élite, un problème souvent rencontré avec certaines 1e partie. Les SHG indiens autres formes de systèmes financiers coopératifs donnent-ils de bons résultats ou autogérés. par rapport à leur coût ? La plupart des SHG indiens obtiennent des Qu'est-ce qu'un SHG ? financements externes de banques ou d'organismes de promotion empruntant auprès de banques. Les Les SHG (self-help groups) sont des associations banques commerciales indiennes, qui relèvent le autonomes qui accordent de petits prêts à leurs plus souvent du secteur public, ont commencé à membres. Les SHG sont gérés par leurs membres, prêter aux SHG parce que le gouvernement leur a qui choisissent leurs propres responsables et les imposé des quotas de crédit aux secteurs prioritaires. personnes ayant la signature du compte bancaire. Il est difficile de trouver ailleurs dans le monde des Les membres décident du montant de l'épargne exemples de réussites parmi les fonds de crédit obligatoire, du taux d'intérêt, des règles de prêt et associatifs à financement externe. La quasi-totalité de la distribution des excédents. Les comptes sont des programmes ayant obtenu de bons résultats tenus par un membre instruit, par un comptable sont au contraire basés sur l'épargne.3 extérieur ou par le personnel de l'organisme de promotion (OPE) auquel le SHG est affilié. Quelles raisons expliquent le succès des services financiers associatifs à financement externe en La plupart des SHG font partie d'une fédération Inde ? On peut penser que cette différence est due qui les aide dans le domaine de la gouvernance et au fait que, en Inde, le financement externe prend du contrôle financier et qui favorise la constitution la forme d'un prêt direct ou indirect d'une banque de nouveaux groupes là où cela est nécessaire. commerciale qui compte bien récupérer son argent. Les fédérations et les autres OPE mettent aussi en D'un autre côté, les banques indiennes ont connu relation les SHG avec des sources externes d'aide dans le passé des niveaux élevés d'impayés sur les financière ou sociale. autres prêts à des secteurs prioritaires. Les SHG collectent les versements périodiques Si la relation bancaire contribue au succès du modèle d'épargne de leurs membres et accordent des de SHG indien, cela peut avoir une incidence sur le prêts à ces derniers. L'épargne est généralement caractère reproductible du modèle dans d'autres obligatoire, son montant et sa fréquence étant pays. Il reste à savoir comment un grand nombre décidés par le groupe. Les prêts sont financés par 3 Selon une étude récente du cGap ( (Murray et Rosenberg 2006), les membres de fonds de crédit associatifs sont beaucoup moins rigoureux pour gérer de l'argent extérieur qu'ils ne le sont pour gérer leur propre argent accumulé par l'épargne. 4 l'épargne, par les revenus (intérêts, frais, pénalités) Development Bank of India (SIDBI), Rashtriya Mahila et par des emprunts auprès de banques et d'autres Kosh (RMK), Housing and Urban Development sources externes. Cooperation (HUDCO), Housing Development Finance Corporation (HDFC) et Friends of Women's Les premiers prêts octroyés aux membres sont World Banking (FWWB). La plupart des self-help habituellement financés par l'épargne. Il s'agit groups reçoivent des financements de banques en général de prêts modestes destinés à la commerciales (publiques dans leur quasi-totalité) ou consommation ou au remboursement d'une dette de leur organisme de promotion. en cours contractée à un taux d'intérêt plus élevé auprès d'autres sources. Ces prêts vont de 100 à Le programme « SHG-Bank Linkage », lancé en 2 000 roupies (2,5 à 45 dollars), sur une période de 1992 par la Banque nationale pour l'agriculture et le six mois maximum, remboursables en un paiement développement rural (NABARD), a stimulé la création unique (tout le principal est remboursé en une fois de nombreux SHG dans toute l'Inde. La NABARD est à l'échéance du prêt, tandis que les intérêts sont un organisme public de refinancement qui offre un versés chaque mois ou avec le remboursement ensemble de fonctions de promotion, de supervision du principal). Au fil du temps, les SHG mobilisent etderefinancementauxbanquesdedétail--agences des montants d'épargne plus élevés, mettent leurs rurales de banques commerciales, banques rurales bénéfices en réserve et empruntent souvent des régionales et banques coopératives. fonds externes, ce qui leur permet d'octroyer des prêts plus importants, à des fins de consommation À l'origine, les SHG étaient essentiellement l'affaire ou de financement d'entreprise. Ces prêts vont de d'ONG telles que MYRADA et PRADAN. Depuis 1 000 à 20 000 roupies (23 à 450 dollars) et sont le milieu des années 90 et la généralisation remboursables par paiements mensuels sur une de ce modèle de microcrédit, ce sont surtout période de un à trois ans. des administrations publiques spécialisées qui se sont occupées de promouvoir les SHG : District Enplusdeservicesfinanciers,certainsSHGoffrentdes Poverty Initiatives ou projet Velugu en Andhra services de soins de santé (par exemple des séances Pradesh, projet Kudumbshree au Kerala, Women's de vaccination antipolio, des informations en matière Development Corporations dans les États du de planification familiale), des activités de promotion Tamil Nadu et du Maharashtra, ministères du sociale (par exemple des cours d'alphabétisation), Développement de la femme et de l'enfant, des possibilités de travail contre nourriture, et des et Agences de développement rural de district programmes de distribution de repas aux écoliers ; (DRDA) dans la plupart des autres États. Si, dans certains participent même aux élections locales. l'ensemble, les organismes les plus spécialisés ont Les SHG ne dépassent pas 20 membres car en créé des SHG de qualité correcte, les ministères et Inde, au-delà de ce nombre, toute association de les DRDA ont privilégié le nombre, au détriment personnes doit être officiellement enregistrée. La de la qualité. En Andhra Pradesh par exemple, les plupart des groupes comptent 10 à 20 membres. Il pouvoirs publics encouragent les femmes à créer s'agit pour l'essentiel de femmes pauvres de milieux des SHG en leur offrant des avantages tels que le socioéconomiques similaires et habitant dans la raccordement au gaz ou des fonds de crédit rotatif. même localité. Les membres s'assemblent pour Les habitants forment des groupes pour bénéficier obtenir des prêts et d'autres services, notamment de ces avantages. Mais après avoir atteint leur pour renforcer leurs moyens d'existence -- le objectif à court terme, la plupart de ces groupes groupe peut proposer de la formation, favoriser le cessent de fonctionner. Les SHG dont les membres développement de nouveaux marchés, et donner n'ont pas été « achetés » par des cadeaux faciles accès à des ressources indépendamment du crédit et rapides se sont révélés plus durables. Les raisons ou à des équipements d'irrigation. qui poussent ces groupes à se constituer sont plus de nature à favoriser la participation des membres Une majorité de SHG sont constitués avec l'aide d'un et la solidarité au sein du groupe, deux facteurs organisme de promotion, tel que la Small Industries essentiels à la pérennité d'un SHG. 5 Tableau I-1. Schémas des appuis fournis aux SHG indiens empruntant à des banques Type d'appui Schéma 1 Schéma 2 Schéma 3 Création / ONG ou organisme public ONG ou organisme public Banque accompagnement Financement Prêt direct de la banque L'ONG ou l'organisme public Prêt direct de la banque au SHG obtient des fonds auprès au SHG d'une banque et les prête au SHG SHG empruntant à des banques bancaires aux SHG -- c'est-à-dire qu'elle fournit un financement aux banques à un taux d'intérêt La plupart des SHG indiens -- mais pas tous -- inférieur au taux du marché (actuellement 6 %), bien finissent par obtenir des prêts de banques que les banques continuent de supporter les risques commerciales. Trois schémas de relations SHG- associés à leurs prêts. banque se sont dégagés. Dans le type dominant, appliqué par le programme « SHG-Bank Linkage » En mars 2006, le programme de la NABARD avait de la NABARD, une banque prête directement à prêté 114 milliards de roupies (2,8 milliards de dollars un groupe après avoir évalué ses opérations, sa à 545 banques par le biais de 44 362 agences, dont maturité et sa capacité à absorber le crédit. Les SHG la moitié encore dus). Ces banques ont à leur tour prêtent le montant de l'emprunt à leurs membres. accordé des prêts à 2,23 millions de SHG couvrant Un OPE -- ONG ou organisme public -- reste selon les estimations 33 millions de femmes pauvres associé au groupe, mais n'intervient pas dans ses sur 13 ans.4 opérations de financement. En mars 2005, 72 % des SHG empruntant à une banque avaient été financés Les banques établissent des liens avec les groupes selon ce schéma. ayant maintenu une discipline d'épargne régulière auprès d'elles, généralement après six mois. Les Dans le second schéma, l'organisme de promotion banques prêtent alors au groupe sans garantie, a aussi un rôle de financement. Une banque lui en comptant sur l'autocontrôle et sur la pression prête des fonds, qu'il prête à son tour à ses SHG. En sociale du groupe pour obtenir un remboursement. mars 2005, 7 % des SHG empruntant à une banque Les premiers prêts aux SHG se font le plus souvent avaient été financés par ce moyen. Les banques avec un ratio prêt-épargne de 1:1 ou de 2:1, puis apprécient ces deux schémas car les coûts de la les banques augmentent progressivement ce ratio constitution et de l'accompagnement des SHG sont jusqu'à 4:1. supportés par l'OPE. Les SHG empruntent normalement auprès des Dans le troisième schéma, une banque fait office banques à un taux d'intérêt annuel de 8 à 12 %, et d'OPE : elle s'occupe de constituer les SHG, assure prêtent à leurs membres au taux de 24 %, parfois leur formation puis leur prête de l'argent. En mars un peu moins (jusqu'à 18 %). Les SHG conservent 2005, 21 % des SHG empruntant à une banque le différentiel d'intérêt qui constitue pour eux un avaient été créés par des banques. bénéfice. Sur plusieurs années, ce bénéfice dépasse en général le montant de l'épargne comme source Le programme de la NABARD est conçu pour de financement. Plus de 95 % des prêts bancaires intégrer des groupes informels d'épargne et de aux SHG accordés dans le cadre du programme crédit au système bancaire général. Dans le cadre de la NABARD sont remboursés.5 Le programme de ce programme, la NABARD refinance des prêts de la NABARD couvre tout le territoire de l'Union 4 http://nabard.org/pdf/stmt1.pdf 5 dans toute cette le partie, le « taux de remboursement » est égal à : (montant remboursé moins pré-remboursements des prêts) / remboursements dus pendant la période. 6 indienne, mais il est particulièrement actif dans les la fédération a commencé à se charger de la États de l'Andhra, du Tamil Nadu et du Karnataka, promotion des SHG. situés dans le sud du sous-continent, où l'on trouve plus de la moitié du total des SHG empruntant à des · Un programme PRADAN dans le district de banques. Lohardaga du Jharkhand, mis en place en 1992, qui a commencé à promouvoir la formation des La plupart des banques qui prêtent aux SHG en SHG d'épargne et de crédit en 1996. Inde appartiennent à l'État, bien que quelques banques privées participent également. Qu'est-ce · Chitradurga Gramin Bank (CGB), une banque rurale qui pousse les banques à prêter à des emprunteurs du Karnataka sélectionnée par la NABARD en 1992 aussi inhabituels ? La première raison est l'obligation comme huit autres banques rurales régionales de crédit imposée par les pouvoirs publics : 40 % chargées de promouvoir des SHG. du total des prêts bancaires doivent bénéficier aux secteurs prioritaires, qui comprennent l'agriculture, · People's Action for National Integration (PANI), la microfinance, les petites industries, l'habitat et une grande ONG de l'Uttar Pradesh suivant une l'éducation. Sur ce quota, 10 % doivent aller aux idéologie gandhienne de développement humain « segments économiquement plus faibles ». Ces intégré. objectifs sont contrôlés par des responsables des banques et des fonctionnaires, qui rendent compte Le tableau I-2 récapitule la date de création, les aux parlementaires. Mais certaines banques se objectifs et les services de ces cinq organismes. lancent dans les SHG et dans d'autres activités Le tableau I-3 donne quelques chiffres sur les de microfinance parce qu'elles pensent que ce cinq programmes et sur les 150 SHG couverts par marché peut être une source de profits. On peut se l'étude. demander si les banques s'intéresseraient aux SHG sans les objectifs de crédit imposés par les pouvoirs Méthodologie publics. Une procédure d'échantillonnage en deux étapes Résultats de l'étude a été utilisée pour sélectionner les SHG à analyser. Dans un premier temps, des villages ont été choisis L'analyse de la 1e partie est basée sur des données par le biais d'un échantillonnage avec probabilité de cinq organismes bien établis qui représentent les proportionnelle à la taille, dans lequel les échantillons principaux modèles de promotion des SHG indiens, étaient pondérés en fonction de la population des couvrant différentes régions : différents villages. Cette méthode a assuré une représentation convenable des villages de taille · Panagal Mandal Mahila Samakhya (PMMS), petite, moyenne et grande. Dans un deuxième temps, une fédération de SHG de l'Andhra Pradesh, a trente SHG ont été sélectionnés au hasard dans une été lancée dans le cadre du Programme pour liste fournie par chaque organisme recensant les l'atténuation de la pauvreté en Asie du Sud (SAPAP) SHG ayant été actifs pendant au moins trois ans dans sous l'égide du Programme des Nations unies les villages retenus. pour le développement (PNUD), qui s'est achevé en 2000. PMMS bénéficie actuellement du soutien Des données sur les 150 SHG de l'échantillon ont d'Indira Kranti Pathakam (connu auparavant sous été recueillies entre mai 2003 et avril 2004, couvrant le nom de « projet Velugu ») et est financé par la tous les membres de ces SHG. L'analyse a porté Banque mondiale. sur l'origine et le volume des fonds des SHG, la qualité du portefeuille de prêts, la rentabilité, les · Sakhi Samiti, une fédération de SHG du Rajasthan, coûts de fonctionnement, l'efficacité, la croissance, créée au départ par l'ONG Professional Assistance le public touché, et la perception par les membres for Development Action (PRADAN). En 1999, des changements apportés à leur vie par leur participation au SHG. Des entretiens ont été conduits 7 SHG es es es es des d'autr utiliséa des d'autr d'autr d'autr et main pays SHG et et soins et soins et comptes économiques de de SHG du des SHG les et et de SHG SHG SHG comme banques ester des banques agents banques banques tenir des des des le es de des des ends des des ends des es es informatisée que utilisées Samiti. es/clients externes fér avec avec génésique b externes fér avec génésique externes oupements avec membr gées dif dif avec gr membr activités membr tandis fillettes Sakhi membr des char fonds des santé fonds santé fonds des elationr de elationr de sociales comptes des comptes des des des comptes de elationr de de sociaux elationr de elationr externes les aux en en des internes internes en des en des internes en mandals, pour nom le Inde Formation personnes Mise bailleurs Règlement Mise Services pédiatriques Initiatives enueT Audits Mise bailleurs Règlement Services pédiatriques Services Audits enueT Mise bailleurs Facilitation Formation Supervision Formation enueT Audits Mise financeurs en en Services · · · · · · · · · · · · · · · · · · · · · · sous divisées scolarisation 1997 SHG et es en la en es sont de pour les sont de des les elles aux leur es structur et besoins crédit SHG prêts les ge. es elles barrièr de ur ganisées habitudes au les de fédérés or confiance les es. char les cultur desà gents. des personnes, ciblés pauvr femmes compacts des et omotion été biais cer de consolidant l'accès une ene pr le des crédit pauvr créer SHG en es er la promotion auxquelles facee CGB d'aménagement fair de enforr qu'intermédiair dispositif ensuite femmes par de et suivi pauvr un lae endr pr de surmonter rurales travailleurs l'accès gouvernementaux viables, faciliter instaur se ont aux de économiques, er dee tant maximum subsistance et/ou un aux zones enfants, en un er de et entr aux de Ils ontées, gne, pare les des gent omouvoir oupements assur eprises. Objectif Donner moyens sociales, psychologiques confr autogérées. Amélior dispositifs permettr d'ar Pr femmes financiers gr toucher et activités entr Inculquer d'épar bancair ficace,ef mutuelle populations Donner moyens Pradesh, mariage Rajasthan. organismes des SHG du à er le par lee au, lancé pour des s'est de cinq créer PNUD les une emiers Andhra pr assur SHG-« des à est es dans contr PNUD, et le créer et conseils. En d'Alwar de équipes fourrage des maintenant des indigentes. pour avec du pauvr de les pendant du autogérés lutte PRADAN ou ogramme autogérés, des aider la AP sociaux départ, es etiréesr district par SHG l'initiativeà pr esclavage villages. d'irrigation es, Au activités créés s'occupe sont elationr fournit pour en du SHG quinquennal SAP femmes sont acheter l'origineà des Depuis, SHG due en et 50à Bas des ojet les partenair se maintenant des sont SHG pour cadr SHG 40 handicapées pr inférieur d'ensemble ectement se étéa omotion. pr crééa cinq daga. sont de le Les mise réduits de dir de ». es oupe début ogramme due crédit ONG ONG ganiser changements subsistance. esse fédération d'opérations es. lae de libr dette. castes Vue et pr les SHG la femmes omotion cadr des de des Lohar SHG dans es egrr Kishangarh pr un: d'or créés gé sécher de assur leur des les I-2. le puis des: PRADAN mais activités PRADAN: ennité les; membr création: Linkage création: qui de de vue été Origine 1995 dans en susciter moyens chara ojet. pér CGB oits SHG, ont pr 1987 grave crédit. SHG, des 1996 la district etirér estatair leurs 1992 MYRADA Bank la pr 1995 travailleurs liquider dr pour zone district la des la la la la du Tableau les et et et et dans subsistance SHG, SHG SHG SHG défense ») la de 1987 d'entraide les: en villageois mandal les: les: régionale, les: du publique administrative society ennent SHG juridique egistré rurale fédération egistré moyens niveaux niveaux me enr niveaux de enr niveaux de compr emiers For Coopérative oisrT oupements public administrative. gr fédération Association (« Deux fédération Non Deux fédération Banque pas Non Deux fédération subdivision che pr une zone sociales echerr ses est la Bas, Uttar et crééa de comme (Panagal Mahila c de ga, e, : a Pradesh de Samiti de daga, mandal initiatives taluk ganisme Or ANIP (district Faizabad, Pradesh) Un le Les d'oeuvr PRADAN PMMS Mandal Samakhya), Andhra Sakhi (zone Kishangarh Rajasthan) PRADAN (district Lohar Jharkand) CGB (district Chitradur Karnataka) Notes a b c 8 Tableau I-3. Statistiques générales sur les 150 SHG indiens couverts par l'étude, par organisme de promotion Sakhi Indicateur PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Durée d'existence moyenne des SHG (ans) 6 6 5 4 5 5 Nombre total de membres des SHG couverts 429 389 533 475 378 441 Nombre moyen de membres par SHG 14 13 18 16 13 15 Membres des SHG ayant un prêt en cours (%) 98 88 76 89 90 88 Encours moyen des prêts accordés par les SHG (USD) 2 301 1 841 509 1 845 441 1 388 Encours moyen des prêts des SHG contractés auprès des banques (USD) 162a 903 84 1 177 372 740 Montant moyen de l'épargne des SHG (USD) 580 881 573 1 101 166 660 Montant moyen de l'épargne par membre (USD)b 41 68 32 69 13 45 Nombre de personnes travaillant à la promotion des SHG 28c 5 10 -- 79 31 Note : l'étude a porté sur 30 SHG pour chaque organisme. Les données financières concernent l'exercice clos en mars 2003 pour PMSS, Sakhi Samiti, et PRADAN, et l'exercice clos en mars 2004 pour la CGB et PANI. L'analyse des prêts est fondée sur des informations annuelles : PMSS, 31 mars 2003 ; Sakhi Samiti, 31 octobre 2003 ; PRADAN, 30 novembre 2003 ; CGB, 28 février 2004 ; et PANI, 31 mars 2004. Pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos en mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties au taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar, et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. a Tous les SHG affiliés à PMSS avaient emprunté à leur fédération. Celle-ci emprunte auprès de banques, puis prête aux SHG affiliées le montant de l'emprunt auquel viennent s'ajouter les fonds propres de la fédération. b Estimé en divisant le montant moyen de l'épargne des SHG par le nombre moyen de membres par SHG. c Dont 5 personnes de PMSS et 23 personnes d'organisations villageoises. avec les membres pour obtenir des informations sont en majorité analphabètes, et n'ont pas accès à personnelles et des informations sur leur SHG. Les des sources de financement formelles. La capacité données financières et les données sur les réunions de chaque programme à atteindre ces populations ont été examinées, vérifiées et entrées dans des dépend de son organisation et de la vision, de feuilles de calcul de manière à créer des états l'autorité et de la détermination de ses instigateurs. financiers détaillés, des rapports sur les portefeuilles Une ONG, comme PRADAN, dont la mission est de prêts et des relevés de présence pour chaque d'aider les groupes vulnérables, atteint un public SHG. Les données ont été recoupées avec celles plus pauvre qu'une banque rurale régionale comme des registres de prêt et d'épargne, des livrets des la CGB, qui dessert les clients vivant à proximité de membres et des procès-verbaux des réunions, et ses agences. Pour évaluer la capacité du modèle vérifiées auprès des membres pendant les entretiens SHG à toucher ces populations, l'étude a analysé la individuels et collectifs. L'équipe de recherche du localisation des 150 SHG de l'échantillon et le profil CGAP a évalué les cinq organismes sur le plan des économique et démographique de leurs membres coûts encourus pour créer les SHG, de la prestation (voir le tableau I-4). La grande majorité des membres de services d'appui, et des relations avec des des SHG vivent loin de routes bitumées, d'agences sources externes de crédit. bancaires et de dispensaires, bien que l'on constate des différences entre les programmes. Par exemple, Population touchée la CGB est basée dans la capitale d'un district et ses SHG sont plus proches de routes bitumées et La plupart des programmes d'appui aux SHG de dispensaires. En revanche, PRADAN s'est donné en Inde touchent des populations vulnérables et pour mission de travailler avec les groupes plus marginalisées, qui possèdent peu ou pas de terres, défavorisés et est donc présent dans l'un des États 9 Tableau I-4. Population touchée par les SHG, par organisme de promotion Sakhi Indicateur PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Distance d'une route bitumée ou d'une grande route (km) 5,3 2,7 17 3,8 13,2 8,4 Membres de tribus ou de castes répertoriéesa (%) 21,9 58,4 96,6 35,2 68,0 56,0 Clients cultivant des terres marginales ou ne possédant pas de terres familiales ou agricoles (%) 58,5 83,3 85,6 60,6 96,6 76,9 Membres analphabètes ou seulement capables de signer leur nom (%) 88,0 89,0 86,0 14,0 93,0 74,0 Membres ne possédant pas de maison, ou seulement une hutte en chaume (%) 11,2 28,0 87,6 29,7 35,2 38,3 a Les tribus et les castes « répertoriées » sont des populations auxquelles la Constitution de l'Inde a accordé un statut spécial. Ces populations étaient considérées « hors-castes » et étaient exclues du système à quatre castes constituant la superstructure sociale de la société hindoue depuis des milliers d'années en Inde. Ces castes et ces tribus étaient reléguées aux tâches les plus basses, sans possibilité de sortir de leur condition, et étaient devenues les populations les plus arriérées du pays sur le plan économique et social. les moins développés de l'Inde (le Jharkhand), où les a classé la plupart des SHG de l'échantillon dans points de peuplement sont plus isolés. une fourchette allant d'au-dessus de la moyenne à exceptionnels pour ce qui est de leur gestion, de De ce fait, sur les cinq programmes étudiés, PRADAN leurs mécanismes de fonctionnement et de leurs est celui qui touche le plus les populations pauvres : membres, ce qui signifie que ces groupes étaient presque tous les membres de ses SHG sont membres probablement capables de s'autogérer. de tribus ou de castes dites « répertoriées ». Les clients de PRADAN sont également les plus pauvres : Tenue des livres. Du fait du taux élevé 85 % ne possédent pas de terres familiales ou ont d'analphabétisme dans les SHG, les livres sont seulement des terrains marginaux non agricoles, et tenus par le personnel des ONG, par un membre près de 90 % vivent dans des huttes en chaume ou sachant lire et écrire dans le SHG ou sa fédération, squattent. Les clients de la CGB étaient un peu mieux ou encore, le plus souvent, par une personne lotis, avec 70 % vivant dans des maisons en béton ou alphabétisée du village rétribuée pour ce service. en brique, et 40 % possédant un terrain agricole. Par Les livres comprennent généralement des données ailleurs, 86 % des clients de la CGB sont alphabétisés, sur les présences, l'épargne, les prêts et les livrets contre 7 à 14 % dans les autres programmes. Les des membres. La qualité des livres a été jugée tableaux IA-1 à IA-6 de l'annexe fournissent des bonne ou acceptable dans plus de la moitié des données supplémentaires sur chaque programme. SHG de l'échantillon, et moyenne dans un tiers de l'échantillon. Les critères de notation sont définis au Performance institutionnelle tableau IA-7 de l'annexe. La viabilité institutionnelle des SHG dépend de la Fonction de responsabilité manière dont ils sont gérés, de leurs mécanismes de fonctionnement (notamment de l'aide extérieure) Dans les deux tiers environ des SHG, des élections et de leurs membres. Globalement, dans les cinq auxfonctionsderesponsabilitéavaientétéorganisées programmes étudiés, le taux de survie des SHG au moins une fois depuis la création du groupe. était élevé, le pourcentage de départs au sein des Dans certains cas, les mêmes responsables ont été groupes était relativement faible, et la présence et réélus, pour éviter semble-t-il d'avoir à changer les participation des membres soutenues. D'autre part, signatures bancaires. le personnel local des organismes de promotion 10 Tableau I-5. Ancienneté des SHG pour chaque organisme de promotion Programme 3­5 ans 5­7 ans Plus de 7 ans Moyenne PMMS 11 6 13 6,0 Sakhi Samiti 14 8 8 5,9 PRADAN 26 4 0 4,5 CGB 23 7 0 4,2 PANI 20 8 2 4,5 Total 94 33 23 5,0 des avantages immédiats aux personnes adhérant Processus décisionnel à un groupe), un plus grand nombre de groupes récemment créés s'étaient dissouts, signe que La plupart des SHG ont indiqué que les décisions l'on n'avait pas assez pris le temps d'organiser le étaient prises lors de réunions rassemblant tous les groupe et de mobiliser ses membres. Le tableau I-5 membres (58 %) ou la plupart des membres (31 %). montre l'ancienneté des 150 SHG analysés pour Mais un quart des groupes créés par la CGB et PANI cette étude. ont déclaré que les décisions étaient prises par quelques membres. Les faibles taux de départ et de rotation démontrent incontestablement l'utilité des SHG. Composition et stabilité des SHG Leurs membres ne continueraient pas à assister aux réunions et à investir dans leurs SHG s'ils ne Sur cinq ans en moyenne avant le début de l'étude, les trouvaient pas utiles. 15 % des membres ont quitté les 150 SHG de l'échantillon, et 9 % des membres sont arrivés.6 Les Présence aux réunions principales raisons des départs étaient un décès, un mariage ou un déménagement. Dans quelques cas, Les SHG se réunissent régulièrement (selon les ils ont été causés par les problèmes rencontrés pour déclarations de 82 à 100 % des groupes). Toutefois, épargner le montant requis ou pour assister aux la fréquence des réunions semble diminuer lorsque réunions hebdomadaires. l'ancienneté augmente. Le taux de présence est homogène dans les cinq programmes et s'élève à Les SHG durent généralement plus longtemps environ 80 % des membres. lorsqu'ilsbénéficientd'unbonsoutienorganisationnel et d'une bonne mobilisation sociale de la part de leur Dans un quart des SHG, les membres envoyaient organisme de promotion. Par exemple, seulement parfois un membre de la famille ou une autre 2 % des SHG créés par PANI -- qui a su toucher personne pour faire des versements en leur nom. des populations vulnérables et marginalisées -- se Cette pratique était plus fréquente parmi les groupes sont dissouts entre avril 2001 et mars 2004. Là où affiliés à Sakhi Samiti et PRADAN, dont les membres les pouvoirs publics avaient encouragé activement sont plus pauvres que dans les SHG affiliés aux trois la constitution de SHG (généralement en offrant autres organismes de promotion. La probabilité que Tableau I-6. Notation des SHG par les organismes de promotion (% de groupes jugés au-dessus de la moyenne ou exceptionnels) Domaine PMMS Sakhi Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Cohésion des groupes 77 71 80 90 84 80 Fonctionnement général 70 60 47 64 60 60 6 dans la plupart des cas, si une personne veut adhérer à un SHG, elle doit apporter un montant d'épargne égal au total des sommes épargnées par chaque membre à cette date. cette condition dissuade les candidats potentiels de rallier un SHG déjà formé, et ils choisissent souvent de constituer un nouveau groupe en recrutant d'autres personnes. 11 Tableau I-7. Membres de SHG ayant un emprunt en cours, par organisme de promotion (%) PMMS Sakhi Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne 98 88 76 89 90 88 les membres envoient une personne de la famille Prêts aux membres pour faire des versements était plus importante lorsque les réunions avaient lieu le matin, moment L'encours moyen des prêts aux membres s'établissait pratique pour une personne extérieure recrutée pour à 1 388 dollars par SHG. Presque tous les SHG inclus tenir les livres, mais pas pour les membres occupés dans l'étude appliquaient à leurs membres un taux à leur travail. Lorsque les livres étaient tenus par des d'intérêt mensuel de 2 % pour les prêts.7 Le taux membres ou des responsables du groupe, la plupart d'intérêt s'élevait à 3 % par mois dans seulement des réunions étaient organisées en soirée. (Voir le 2 des 150 SHG, bien qu'il ait été pratiqué par la tableau IA-8 de l'annexe pour plus de détails.) plupart des SHG en Inde auparavant (le plus souvent au début du programme). La durée des prêts, entre Perceptions des organismes six mois et trois ans en règle générale, avec des de promotion remboursements mensuels, était indépendante du montant emprunté. L'équipe de recherche a demandé au personnel local des cinq organismes de promotion de noter Au moment de l'enquête, 88 % des membres des le niveau de cohésion et le fonctionnement général SHG avaient des emprunts en cours (tableau I-7). des SHG en se fondant sur l'étude de leurs relations Environ les deux tiers d'entre eux (68 %) étaient avec une source de financement extérieure (par destinés, selon les déclarations des demandeurs, à exemple une banque ou une IMF), du taux de un usage professionnel : agriculture (32 %), élevage recouvrement des prêts internes, et du respect des (23 %) et microentreprise (13 %). Le dernier tiers règles du groupe. Si les notes étaient élevées pour était constitué de prêts à la consommation.8 (Pour la cohésion dans tous les programmes, elles l'étaient plus de détails, voir le tableau IA-10 de l'annexe.) nettement moins pour le fonctionnement général Les prêts n'étaient pas concentrés entre les mains de (tableau I-6). (Les critères de notation sont donnés quelques membres. Par exemple, les responsables au tableau IA-9 de l'annexe.) des SHG représentaient 16 % des membres et 21 % de l'encours des prêts. Performances financières Sur l'ensemble des SHG examinés, 23 % des Épargne membres avaient encore recours à des prêteurs privés pour obtenir des crédits, mais ce chiffre Dans les 150 SHG, l'épargne était constituée n'était plus que de 2 % dans les SHG créés par entièrement des dépôts obligatoires exigés pour être des ONG. À Lohardarga, dans le Jharkhand, où membre et accéder aux prêts. L'absence d'épargne PRADAN est actif, les membres des SHG ont déclaré volontaire importante indique probablement que la que des usuriers avaient arrêté leur activité à cause plupart des membres ne jugent pas les SHG utiles de la diminution de la demande. Au total, 14 % des pour mettre de côté des liquidités disponibles, et membres des SHG de l'échantillon affiliés à PRADAN qu'ils ont recours à d'autres dispositifs d'épargne. empruntaient toujours de l'argent à des prêteurs. Le D'autre part, gérer des liquidités est un service montant de l'emprunt moyen par membre s'élevait à complexe que les SHG ne sont peut-être pas à 6 750 roupies dans le cas de SHG ayant accès à des même de proposer à leurs membres. 7 la seule exception était les SHG recevant des fonds de Rashtriya Mahila Kosh, un programme gouvernemental qui limite à 12 % le taux d'intérêt annuel nominal appliqué aux prêts aux membres. 8 dans le domaine du microcrédit, il est toujours difficile de savoir si l'argent a été employé à un usage professionnel ou personnel. Selon d'autres études sur le sujet, les personnes utilisent souvent l'argent emprunté à autre chose que ce qu'ils ont déclaré. 12 Tableau I-8. Encours moyen de crédits et portefeuille à risque pour les prêts des SHG aux membres, par organisme de promotion Sakhi Indicateurs PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Encours moyen de crédits (USD) 2 301 1 846 509 1 845 441 1 388 Portefeuille à risque > 30 jours (%) 8 18 23 53 25 25 Portefeuille à risque > 90 jours (%) 7 18 21 49 25 24 Portefeuille à risque > 365 jours (%) 1 13 7 19 16 11 Note : le portefeuille à risque est calculé comme suit : encours total des crédits présentant des retards de remboursements supérieurs à x jours, divisé par l'encours total des crédits. Compte tenu de l'absence de provisions pour fonds extérieurs (prêtés par une fédération ou une créances douteuses dans les SHG étudiés, leurs états banque), et à 1 450 roupies dans le cas contraire. financiers ont été ajustés pour introduire ce type de provisions,surlabasedecritèresdenotationélaborés Les prêts aux membres représentaient 68 à 98 % des par l'APMAS, une agence indienne spécialisée dans actifs des SHG. Bien qu'il soit possible d'améliorer l'évaluation et le renforcement des capacités des artificiellement les données sur le portefeuille à SHG et de leurs fédérations (tableau I-9).9 L'APMAS risque en rééchelonnant les prêts, aucun des SHG a défini ces critères à partir d'une analyse empirique étudiés ne l'avait fait. Toutefois, aucun des SHG du recouvrement par les SHG des prêts en retard. n'avait de provisions pour créances douteuses. Le calendrier de provisionnement est beaucoup Même si la plupart des SHG exigeaient en principe moins strict que dans les IMF ou les banques, où, des remboursements mensuels, dans la pratique, par exemple, les créances en retard de plus d'un les membres avaient une certaine marge pour an sont généralement provisionnées à 100 % ou rembourser leurs prêts en fonction de leurs rentrées passées en perte. En effet, l'APMAS a constaté que d'argent, qui ne correspondaient pas forcément au les SHG finissaient par recouvrir une part importante calendrier des remboursements mensuels. Cette des prêts en retard. situation était particulièrement courante chez les membres ayant des revenus saisonniers, comme Les niveaux d'impayés indiqués au tableau I-9 dans l'agriculture ou l'élevage. seraient désastreux pour la plupart des prestataires de microcrédit.10 Pourtant, les SHG survivent. Cela Sur le plan de la qualité du portefeuille (PAR le plus est dû au fait qu'une part importante des prêts bas), les SHG du programme PMMS arrivaient en accordés par les SHG a été employée à des activités tête, peut-être parce que les conditions des prêts agricoles ou d'élevage, qui ne génèrent ni les unes y sont davantage adaptées à chaque cas (voir le ni les autres de rentrées mensuelles. Les échéances tableau I-8). Les membres des cinq programmes ont de remboursement étaient néanmoins mensuelles déclaré que, pour eux, les prêts des SHG étaient en général, souvent par inexpérience et parfois comme des emprunts auprès de la famille ou des par volonté de maintenir une certaine discipline en amis, c'est pourquoi ils sont traités avec moins de remboursant un peu à chaque réunion. Le niveau rigueur que les prêts des SHG auprès des banques. élevé de remboursements en retard dans les SHG Mais les personnes interrogées ont aussi indiqué n'était donc pas forcément synonyme d'arriérés. que la plupart des prêts des SHG à leurs membres Malgré tout, cette question doit être surveillée de étaient remboursés tôt ou tard, et que le taux près pour les programmes d'appui aux SHG, comme d'impayé final était faible. pour toute opération de crédit. 9 l'apMaS est un organisme technique basé à Hyderabad, en andhra pradesh, et a mis au point une méthode de notation pour les fédérations de SHG. il en a noté plus de 200. 10 dans la plupart des autres formes de microcrédit, le recouvrement des prêts part généralement à la dérive quand le portefeuille à risque de plus de 30 jours dépasse les 10 % pendant une longue période. 13 Tableau I-9. Retraitement apporté aux états financiers des SHG pour tenir compte des créances douteuses Nombre de jours de retard pour le Provision pour créances remboursement du principal douteuses (%) 1-30 0,0 31-60 0,0 61-90 2,5 91-180 5,0 181-365 12,5 >365 50,0 Note : les provisions pour créances douteuses ont été réparties sur deux exercices, suivant l'hypothèse que, lors du retraitement des états financiers, le retard s'était accumulé sur toute la période ou plus longtemps. En dépit des retards de remboursement de leurs portefeuilles à risque à 30 et 365 jours étaient membres, les SHG étudiés sont parvenus en général excellents dans trois programmes mais médiocres à rembourser leurs prêts aux banques en prélevant dans les deux autres. sur l'épargne des membres et sur les revenus tirés du différentiel des taux d'intérêt, des frais ou cotisations et des pénalités de retard. Les SHG du programme de Coûts de la promotion des SHG la CGB arrivaient derniers pour les remboursements des prêts aux membres ainsi que, comme on pouvait Les coûts afférents à la promotion des SHG s'y attendre, pour les remboursements des emprunts comprennent l'aide au lancement, la fourniture extérieurs (auprès de banques). d'une formation et la supervision pendant environ trois ans, période après laquelle les groupes peuvent généralement fonctionner avec beaucoup moins Emprunts auprès de sources externes d'aide externe (et donc beaucoup moins de frais). Les coûts des organismes de promotion ont été analysés Les trois quarts des SHG analysés avaient emprunté à partir des dépenses totales sur trois ans, divisées par auprès d'une banque ou d'une fédération. Dans le le nombre de SHG créés ou accompagnés pendant cas de PMMS, les SHG membres ont emprunté à des cette période. Le coût moyen s'est élevé à 259 dollars fédérations ; les SHG affiliés aux autres programmes par SHG, avec toutefois d'importantes variations ont emprunté directement à des banques. L'encours entre les cinq programmes. Les programmes qui ont des emprunts contractés auprès de toutes les dépensé le plus sont ceux qui mènent des actions sources externes dans les cinq programmes allait diversifiées dans le but de réduire la marginalisation de 84 à 1 177 dollars par SHG, avec un encours de des membres, notamment PMMS (443 dollars par crédits moyen de 739 dollars (tableau I-10). Certains SHG) et PRADAN (361 dollars).11 Le coût moyen n'a programmes ont atteint un taux de remboursement pas dépassé 50 dollars par SHG dans le programme élevé de leurs prêts bancaires, d'autres non. Les Tableau I-10. Encours moyen de crédits et portefeuille à risque pour les prêts de sources externes aux SHG, par organisme de promotion Sakhi Indicateurs PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Encours moyen de crédits (USD) 1 162 903 84 1 177 372 740 Portefeuille à risque > 30 jours (%) 0 14 0 32 0 9 Portefeuille à risque > 90 jours (%) 0 14 0 26 0 8 Portefeuille à risque> 365 jours (%) 0 9 0 13 0 4 11 les coûts du programme pRadaN à lohardaga incluaient des frais de recherche et développement pour un programme pilote. 14 Tableau I-11. Coûts afférents à la promotion des SHG, par organisme de promotion (USD) Sakhi Indicateurs PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Nombre de SHG créés 300 135 123 360 785 341 Total des coûts de promotion et d'accompagnement par SHG 443 232 361 50 211 259 Coût moyen de lancement d'un SHG 201 139 93 30 111 115 Coût moyen de formation et de supervision d'un SHG 241 94 268 20 100 145 Coût moyen de promotion et d'accompagnement par membre de SHG 32 18 20 3 16 18 Note : les données sur les coûts couvrent les trois années précédentes, en moyenne. Pour plus de détails, voir le tableau IA-11 en annexe. Tableau I-12. Viabilité financière (rentabilité) des SHG, par organisme de promotion (%) Sakhi Indicateur PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Rendement des actifs sans retraitement au titre des provisions pour créances douteuses ou coûts de l'OPE 9 15 18 7 11 12 Rendement des actifs après retraitement au titre des provisions pour créances douteuses 9 12 16 1 7 9 Rendement des actifs après retraitement au titre des provisions pour créances douteuses et coûts de l'OPE 2 7 ­1 1 ­9 0 Note : pour plus d'informations financières, voir le tableau IA-12 de l'annexe I. de la CGB, où la création de SHG avait uniquement CGB sont issus des milieux socioéconomiques les pour objectif de permettre des prêts. plus favorisés de tous les SHG étudiés, ce qui veut dire qu'ils comprenaient le pourcentage le plus faible Plusieurs facteurs expliquent les coûts plus élevés de de membres pauvres. Sur le plan du remboursement PMMS, qui a pour vocation d'organiser les femmes des prêts à l'échéance, leurs résultats étaient les et les personnes démunies pour favoriser leur moins bons de tous. Les SHG créés par la CGB émancipation, le changement social et la génération étaient les moins rentables (voir le tableau I-12), de revenus. Le programme met en place trois niveaux tout du moins avant prise en compte des coûts de (le SHG, le groupement villageois et la fédération) et promotion. fournit un montant de départ de 105 dollars par SHG et par groupement villageois pour les frais de Plusieurs organismes de promotion des SHG lancementduSHGoudugroupement.Leprogramme considèrent que le fait d'être une ONG et de donne également à chaque SHG et à chaque dépenser plus d'argent garantit l'obtention de gains groupement villageois la somme de 210 dollars pour sociaux plus importants, sous la forme d'une plus couvrir ses frais de fonctionnement. grande autonomie et de meilleures conditions de vie pour les membres. Toutefois, les résultats de cette La CGB présente le modèle de promotion le moins étude ne montrent pas que des coûts de promotion coûteux. Le programme s'adresse essentiellement à plus élevés se traduisent systématiquement par une des femmes moins pauvres, alphabétisées et vivant qualité de portefeuille supérieure, une population à proximité des agences bancaires. Les coûts de touchée plus large, de meilleures appréciations promotion se sont limités surtout au lancement des données aux SHG ou une rentabilité plus élevée SHG, avec quelques frais initiaux d'initiation et de après retraitement au titre des provisions pour formation, les autres coûts correspondant aux frais créances douteuses. Les résultats sont plus nuancés généraux de la CGB. Les membres des SHG de la et dépendent de l'organisme de promotion. 15 Viabilité financière (rentabilité) Conclusion Cette étude a mesuré la rentabilité en trois phases. Le rendement des actifs a tout d'abord été calculé à Les SHG indiens touchent près de 33 millions partir des comptes des SHG non retraités. D'après ce de foyers. Ils accordent des prêts, aident leurs chiffre, les SHG des cinq programmes affichaient un membres à s'émanciper et fournissent des services taux de rentabilité très élevé, de 13 % en moyenne. sociaux en plus de mécanismes d'épargne limités, Mais ce résultat ne peut pas être considéré comme essentiellement obligatoires. Certes, beaucoup un indicateur fiable de viabilité financière puisqu'il de SHG et de programmes d'appui aux SHG ne ne tient pas compte des créances qui finiront par fonctionnent pas bien. Mais, d'un point de vue être passées en perte. historique, cela est aussi vrai de la plupart des autres institutions de microfinance. Si le but de l'opération Dans un deuxième temps, on a donc calculé le est de savoir si le modèle indien de SHG est viable, rendement des actifs en incluant une provision il est plus intéressant d'examiner les programmes pour créances douteuses, échelonnée sur deux qui obtiennent de bons résultats que ceux qui ans. Cette mesure reflète la capacité des SHG à fonctionnent mal. On peut s'attendre à ce que, avec continuer à fonctionner dans le futur. À ce stade, le temps, les programmes d'appui aux SHG moins tous les modèles de SHG étaient encore rentables, performants stagnent ou soient arrêtés, et à ce que avec en moyenne un taux de rentabilité confortable les programmes bien gérés dominent le paysage des de 9 %. Mais l'on ne tient pas compte ici du fait SHG. C'est ce qui s'est passé pour les institutions qu'une partie des coûts de chaque SHG est payée de microfinance traditionnelles au cours des trente par un acteur externe : leur OPE. Ces coûts sont dernières années. réels, et les SHG ne peuvent pas être créés sans eux. Si l'on analysait la rentabilité d'un programme de Par conséquent, cette étude s'est penchée sur microcrédit reposant sur des groupes d'entraide ou cinq programmes d'appui aux SHG parmi les plus des banques villageoises, on inclurait les coûts des florissants. L'image finale est largement positive : organismes de promotion ; il convient donc de le d'aprèslesrésultatsàcejour,lemodèledeSHGindien faire dans le cas de self-help groups aussi. est viable dans les programmes gérés correctement. Par rapport à beaucoup d'autres systèmes de Par conséquent, la troisième phase prend en compte microfinance à un stade de développement précoce, les coûts des OPE et les amortit sur trois ans. Une le modèle SHG semble toucher plus rapidement fois ces coûts inclus, la fourchette de rendements est son public et générer moins de coûts (comme nous beaucoup plus large, allant d'un très mauvais -9 % allons le voir dans la 2e partie). Ce qui ne veut pas pour PANI à un excellent +7 % pour Sakhi Samiti. À dire qu'il ne pose pas de problème. titre de comparaison, le rendement des actifs dans la plupart des banques commerciales est compris entre 1 et 2 %.12 12 les analyses financières des programmes de microcrédit comportent souvent un retraitement pour tenir compte de la « subvention du coût des ressources » si le programme bénéficie de prêts à des taux sensiblement inférieurs à ceux du marché. il n'y a pas eu de retraitement de ce type dans la présente analyse car le taux que les SHG payent aux banques (entre 10 et 12 %) est supérieur au taux de rémunération des dépôts à 90 jours dans le système bancaire (entre 5,0 et 6,5 % par an pendant la période 2002-2004) et proche du taux moyen du crédit bancaire (11 %). d'ailleurs, du fait des obligations de prêt aux secteurs prioritaires imposées en inde depuis longtemps, les SHG continueront probablement à bénéficier de nombreux prêts aux mêmes taux dans l'avenir. 16 Tableau I-13. Indicateurs moyens de fonctionnement et de portée des SHG, par organisme de promotion Sakhi Indicateur PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Portefeuille à risque > 90 jours (%) 7 18 21 49 25 24 Rendement des actifs après retraitement au titre des provisions pour créances douteuses et coûts de promotion (%) 2 7 ­1 1 ­9 0 Coûts de promotion et d'accompagnement par membre de SHG (USD) 32 18 20 3 16 18 Coûts de promotion et d'accompagnement par SHG (USD) 443 232 361 50 210 259 Membres des SHG issus des castes et tribus répertoriées (%) 22 58 97 35 68 56 Distance du SHG d'une grande route/ route bitumée (km) 5,3 2,7 17 3,8 13,2 8,4 Les SHG indiens parviennent-ils SHG proposent de l'épargne volontaire, peut-être réellement à toucher les populations parce que les SHG ou les organismes de promotion vulnérables et marginalisées ? ne veulent pas avoir à gérer les problèmes posés par l'épargne volontaire, notamment la gestion Les SHG touchent des groupes pauvres et exclus. La des liquidités, les effectifs à renforcer ou le temps plupart des membres des SHG étudiés viennent de supplémentaire à consacrer pour répondre aux foyers pauvres, y compris de groupes marginalisés ; demandes de retrait d'épargne des membres, et une majorité déclare que le fait d'avoir adhéré à un le surcroît de travail de tenue des livres pour les SHG a amélioré leurs conditions de vie. gestionnaires des SHG. Il peut y avoir d'autres raisons au faible volume d'épargne volontaire, à Les services financiers offerts par les SHG ne sont savoir que les membres disposent d'autres solutions pas totalement adaptés aux besoins des membres. d'épargne satisfaisantes ou considèrent que, dans Beaucoup de membres remboursent leurs prêts en un SHG, les fonds ne sont pas accessibles ou que retard, ce qui laisse penser que les conditions de leur sécurité n'est pas assurée. prêt des SHG ne correspondent pas aux besoins et aux flux de trésorerie des emprunteurs. Les SHG du Quelle est la viabilité financière programme PMMS proposent des conditions plus des SHG indiens ? individualisées et ont moins de retards de paiement et un taux d'impayé moins élevé. Beaucoup d'OPE Dans les programmes bien gérés, les SHG peuvent craignent de trop compliquer la procédure de être rentables, et beaucoup le sont. Le revenu constitution de dossier et le suivi du prêt en important procuré par leur portefeuille de prêts et personnalisant les conditions de prêt, mais les SHG leurs faibles charges de fonctionnement ont permis créés par PMMS y sont parvenus. à la plupart des SHG étudiés d'être rentables, même après retraitement destiné à prendre en compte les Les membres n'utilisent pas les SHG comme un provisions pour créances douteuses et les coûts de instrument d'épargne. Les SHG ne mobilisent que lancement, d'accompagnement et de supervision au des montants modestes de l'épargne des membres, cours des trois premières années d'existence. (La 2e principalement par le biais des dépôts obligatoires partie de cette Étude spéciale traite de la rentabilité que les membres font, non pas parce qu'ils veulent d'un autre groupe de programmes d'appui aux épargner, mais parce que ces dépôts sont un passage SHG, en s'intéressant davantage aux coûts de l'aide obligé pour obtenir un prêt. Un très petit nombre de externe permanente.) 17 Les SHG indiens donnent-ils de bons PMMS et PRADAN, affichent des résultats variables. résultats par rapport à leur coût ? Les SHG de PMMS ont obtenu de meilleures notes globalement et leur taux de remboursement Les SHG de l'échantillon étudié parviennent bien à des prêts est supérieur, mais PRADAN est plus toucher des populations pauvres et marginalisées performant sur le plan de la population touchée et en leur offrant des prêts et d'autres services, de la rentabilité. Les SHG créés par la CGB, modèle et leurs membres semblent en retirer des gains le moins cher des cinq, étaient moins bons en termes sociaux et économiques. Il est clair qu'ils peuvent de population touchée, de recouvrement et de être financièrement viables, et la plupart sont rentabilité, hors pertes sur créances douteuses. Cela rentables. Bien que les coûts de promotion montre que l'argent « économisé » sur la promotion et d'accompagnement aient été financés par des SHG peut être perdu plus tard du fait d'impayés une source extérieure, les SHG se placent bien ou d'autres problèmes rencontrés par les SHG. par rapport à beaucoup d'autres dispositifs de microfinance en termes de subvention nécessaire Le mouvement SHG est encore relativement jeune. par client et de viabilité financière. L'analyse Son efficacité ne pourra être véritablement évaluée financière de l'étude montre que la plupart des qu'après un certain temps de rodage. Une question SHG seraient financièrement viables même s'ils importante à se poser pour le futur est de savoir devaient payer les coûts des services de promotion si le soutien croissant des décideurs politiques aux et d'assistance extérieurs. SHG et la multiplication consécutive des SHG et de leurs emprunts auprès des banques pourraient se Comment les différences entre les traduire par des taux élevés d'impayés. Il faut aussi modèles de SHG influent-elles sur leurs se demander dans quelle mesure les SHG peuvent performances ? adapter leurs produits de crédit et d'épargne pour les faire correspondre aux préférences financières de Cela vaut-il la peine de dépenser plus pour créer leurs membres. et aider des SHG ? L'étude ne donne pas de réponse simple à cette question. Les programmes qui ont des frais de promotion élevés, tels que 18 2e partie. Concevoir des tenue des comptes était « extrêmement négligée » programmes d'appui aux ou inexistante. Les SHG qui n'ont pas cet outil de SHG dans une perspective base pour gérer leurs services financiers ont peu de de long terme chances de durer.13 En Inde, les ONG, les organismes publics et les Comment un OPE peut-il faire en sorte que les banques choisissent de promouvoir des self-help SHG continuent de fonctionner sur le long terme ? groups pour différentes raisons, sans toujours Son programme d'appui aux SHG doit remplir viser à fournir des services financiers sur le long deux conditions : tout d'abord, il doit fournir terme. Certains de ces organismes de promotion aux SHG de façon permanente un ensemble de de l'entraide (OPE) voient essentiellement dans les services d'accompagnement essentiels ; ensuite, le SHG un moyen de mobilisation sociale à l'échelon programme doit générer suffisamment de revenus local. Dans ce cas, les OPE considèrent parfois que pour couvrir le coût de la fourniture de ces services l'objectif d'émancipation sociale poursuivi par leurs permanents. programmes d'appui aux SHG est atteint même si les SHG cessent leurs opérations après quelques cycles Une évaluation de la viabilité de crédit. Pour d'autres OPE, les SHG s'inscrivent dans un dispositif permanent de fourniture de Mi-2005, une grande banque commerciale indienne services financiers au niveau des villages. a demandé au CGAP d'examiner son activité de crédit aux SHG et de suggérer des améliorations. En Les SHG ne sont pas tous conçus dans le même réponse à cette demande, les chercheurs du CGAP esprit et ne sont pas uniformes sur le plan onttentéd'identifierlesélémentsconstituantungage qualitatif, loin s'en faut. Certains ne sont guère de succès sur le long terme. Nous avons commencé plus que des événements ponctuels, souvent par passer en revue la littérature existante, et nous organisés par des fonctionnaires après leur journée avons aussi analysé quatre programmes d'appui aux de travail, tandis que d'autres ont été construits SHG indiens de très bonne réputation pour tirer les consciencieusement par des ONG pour apporter leçons de leurs expériences. durablement divers services de développement. Dans beaucoup de programmes, les SHG sont L'examen de la littérature sur les SHG a fait organisés en fédérations qui fournissent des apparaître le peu d'études s'étant penchées sur services individuels aux groupes et développent la viabilité des programmes d'appui aux SHG. les capacités d'initiative de leurs membres. Celles qui s'intéressent aux performances financières (récapitulées au tableau II-1) donnent seulement Certains observateurs se demandent si beaucoup une image partielle de la question. Certaines de SHG offriront des services financiers de façon études portent sur les coûts de fonctionnement permanente. Dans les conférences où le sujet est d'un programme d'appui aux SHG, notamment les abordé, les défenseurs de l'approche SHG insistent coûts afférents à la création et au maintien du SHG, en général sur le nombre de clients desservis et mais n'examinent pas les revenus. Elles donnent non pas sur la manière de maintenir la viabilité peu d'informations sur la capacité des SHG à payer financière du système. L'APMAS, un organisme les coûts de création et de maintien du groupe. spécialisé d'aide aux SHG, a formé des milliers de D'autres études cherchent à savoir si les prêts professionnels et analysé plus de 300 fédérations accordés aux SHG sont rentables pour les banques, de SHG. Il prétend que dans toute l'Inde, une mais ne tiennent pas compte des coûts encourus par minorité de SHG sont de « bonne qualité » ou notés les ONG et d'autres acteurs pour créer et aider ces « A » sur l'échelle de notation de l'APMAS. Dans SHG. Ces études donnent une image artificiellement près de 40 % des SHG analysés par l'APMAS dans optimiste de la viabilité des programmes d'appui un district de l'État d'Andhra Pradesh en 2002, la aux SHG. 13 Voir « the Study of SHG Movement in Visakhapatnam district. » consultable à l'adresse www.apmas.org. 19 Tableau II-1 Études des coûts et de la viabilité des modèles SHG-banques Auteur Objectif de l'étude Acteurs examinés Résultats Srinivasan (1999) Rentabilité du modèle 1 BRR Coût/SHG/an : USD 18 a SHG pour les banques Marge brute (intérêts perçus moins coûts) : entre (0,07 %) et 2,05 % Harper (2002a) Coûts de promotion 20 OPE, 34 SHG, 16 Coût/SHG créé : des SHG dans banques différents modèles par une ONG : 25 - 424 dollars par une banque : 25 - 182 dollars par un agent : 8 - 87 dollars par un organisme public : 4 - 145 dollars par une initiative individuelle : 69 dollarsb Seibel et Rentabilité du modèle 1 banque commerciale, Revenus/coûts moyens : 101 ­ 165 % Harishkumar (2002) SHG pour les banques 1 BRR, 1 banque coopérative centrale de Rendement des actifs : 1,4 ­ 7,5 % district Tankha (2002) Coûts de promotion 7 programmes d'appui Coûts de promotion des SHG pendant des SHG et viabilité du aux SHG diverses périodes comprises entre modèle 15 mois et 7 ans : 93 ­ 517 dollars c (pas d'indicateurs de viabilité fournis) Sinha (2003) Rentabilité du modèle 5 BRR Les prêts aux SHG ne sont pas SHG pour les banques rentables : le rendement du portefeuille est de 12,5 à 13 % mais les coûts de fonctionnement sont de 19,0 % Reddy et Prakash Efficacité et viabilité 26 fédérations de SHG Aucune des fédérations de SHG à trois (2003) des fédérations de niveaux n'est rentable : SHG Coûts de fonctionnement /portefeuille moyen : 10 ­ 25 % Revenus/coûts : 24 ­ 98 % BRR = Banque rurale régionale a Conversion de roupies en dollars au taux du 31 décembre 1998. b Conversion de roupies en dollars au taux du 30 novembre 2002. c Conversion de roupies en dollars au taux du 31 août 2002. Seules les études conduites par Nair (2005) et Pour rester viables sur le long terme, les SHG, Reddy et Prakash (2003) traitent directement de la comme les autres groupes associatifs d'épargne et question de la viabilité. Ces études analysent les de crédit, ont besoin d'un niveau convenable d'aide superstructures (les fédérations de SHG) destinées extérieure (Christen 2005). La plupart des SHG à fournir aux SHG des services d'accompagnement, empruntant auprès de banques commerciales, on notamment à renforcer leurs capacités, à superviser pourrait faire valoir qu'elles ont besoin d'un soutien leur fonctionnement, et à les aider à obtenir des prêts plus important que les autres circuits locaux de bancaires. Mais ni l'une ni l'autre de ces études ne microcrédit qui n'ont pas d'engagements extérieurs regarde si d'autres acteurs extérieurs fournissent des à gérer. Christen (2005) examine les services services aux SHG en plus des fédérations. Lorsqu'elle d'accompagnement qui se sont révélés nécessaires cherche à évaluer la viabilité des fédérations de SHG, pour la stabilité à long terme des services financiers l'analyse de Nair ne tient pas compte des coûts associatifs.14 Ils concernent : d'établissement de ces fédérations (Christen 2005). 14 les associations rotatives d'épargne et de crédit (aREc), aussi appelées tontines, sont des groupes informels dans lesquels tous les membres versent une quote-part fixe à chaque réunion, et chaque membre reçoit à tour de rôle le montant total collecté à chaque réunion. les mécanismes très simples comme les tontines peuvent fonctionner sans aide externe permanente, mais il est rare que ce soit le cas pour les dispositifs plus complexes. 20 · la promotion -- les SHG ont besoin d'une Nous ne voulons pas dire ici que tous les services aide pour créer et maintenir leurs structures, d'accompagnement ci-dessus sont indispensables particulièrement pour gérer les départs et les pour chaque modèle de services financiers arrivées des membres ; communautaires. Toutefois, il semble que la stabilité à long terme des SHG soit grandement · la formation -- les membres des SHG doivent favorisée lorsqu'ils bénéficient d'un ensemble de recevoir une formation sur les opérations services regroupant la plupart de ceux de cette élémentaires s'ils veulent maintenir un service de liste. Lorsqu'un programme de services financiers qualité, en particulier compte tenu des ressources associatifs se termine par un échec, le problème humaines limitées que l'on peut trouver au niveau vient habituellement du manque de structures local. En tant que clients, ils doivent aussi être d'appui externes. formés pour comprendre les produits offerts et les procédures qu'ils doivent suivre pour accéder à ces Rappelons que la viabilité des SHG à long terme produits et ces services ; dépend de deux conditions. Premièrement, les SHG doivent tous bénéficier d'un ensemble · les normes et les produits standardisés -- les satisfaisant de services d'accompagnement externes. structures locales comme les SHG s'en sortent Deuxièmement, le programme d'appui aux SHG qui généralement mieux lorsqu'elles peuvent assure ces services doit générer suffisamment de proposer des produits standardisés élaborés par revenus pour couvrir ses coûts. une organisation opérant à un niveau plus élevé, qui est mieux à même de mettre au point des Nous avons étudié quatre programmes d'appui aux systèmes d'information de gestion, des règles et SHG de bonne réputation en Inde afin de voir s'ils des stratégies de réduction des risques ; satisfaisaient à cet examen en deux parties, et de tirer d'éventuels enseignements pour aider les SHG · l'administration -- les opérations courantes à rester viables à long terme. telles que la tenue des comptes, le traitement des transactions et le traitement des demandes Les quatre organismes de promotion des clients doivent parfois être assurées par des des SHG personnes extérieures ; Nous fondant sur des entretiens avec des · la supervision/intervention dans les opérations -- responsables gouvernementaux, des spécialistes/ en cas de corruption ou de pratiques malsaines, consultants en microfinance et d'autres personnes, notamment d'abus des responsables du SHG, une nous avons sélectionné quatre organismes de personne extérieure au groupe doit être capable promotion des SHG qui avaient la réputation d'intervenir et d'aider à corriger les problèmes ; de mettre en place des programmes d'appui aux SHG viables. Il s'agit de l'Oriental Bank of · les liquidités -- les SHG peuvent offrir de meilleurs Commerce (OBC), dont le siège est à New Delhi ; services si leurs membres ont la possibilité de de Sarvodaya Nanofinance Ltd. (Sarvodaya), au retirer de l'argent d'un fonds externe lorsque Tamil Nadu ; de la fondation Dhan (Dhan), au Tamil leurs besoins de liquidités sont plus élevés qu'à Nadu ; et de la Microcredit Foundation of India l'ordinaire, et de le reverser à ce fonds quand ils ont (MFI), au Tamil Nadu.15 de l'argent de côté. Un fonds externe peut aussi être utilisé pour investir de la trésorerie disponible Ces organismes ne sont pas représentatifs de dans des instruments liquides. l'ensemble des OPE ; trois d'entre eux sont situés dans un seul des 28 États de l'Inde, le Tamil Nadu, situé dans le sud du sous-continent. Ils ne sont pas 15 les données provenant de ces organismes et présentées ici ont été compilées à partir d'entretiens et de correspondances avec leurs équipes de direction et/ou à partir de l'analyse de sources publiques, notamment de rapports annuels, du Microfinance information eXchange (MiX), et d'études de cas publiées dans l'ouvrage de Sukhwinder Singh arora et Malcolm Harper « Small customers, Big Market » (itdG 2005). 21 Tableau II-2. Caractéristiques principales des programmes d'appui aux SHG étudiés Moyenne non pondérée de 58 organismes de MFI SNFL OBC Dhan promotion des Caractéristiques (au 31/3/06) (au 31/3/05) (au 31/3/03) (au 31/3/03) SHG (M-CRIL)a Statut juridique Société sans IFNB Banque Trust -- but lucratif commerciale (section 25) (clientèle « répertoriée ») Région Sud Sud Nord Sud -- (Tamil Nadu) (Tamil Nadu) (Uttaranchal) (Tamil Nadu) Nombre de membres 517 784 47 282 4 949 164 552 21 057 des SHG Total des actifs de 4,5b 6,9 7 132,8 2,0 0,5 l'organisme (M USD) Rendement des -- 0,32 % 1,0 % -- -27,6 % actifs moyens de l'organisme 0,33 % 0,7 % 0,0 % 2,94 % 27,7 % Portefeuille à risque des prêts aux SHGc (90 jours) (60 jours) (90 jours)d (30 jours)e (60 jours) aCalculé d'après le rapport « M-CRIL Microfinance Review 2003 (revised Feb. 2004) » Micro-Credit Ratings International Ltd., Gurgaon, Inde. Les chiffres de ce tableau ne correspondent pas toujours à ceux de tableaux similaires du rapport original, car certains d'entre eux donnent des calculs pondérés et incluent les résultats de programmes d'appui aux SHG en dehors de l'Inde. bEstimation des auteurs. cEncours de tous les prêts en retard de plus d'un certain nombre de jours, divisé par l'encours total de tout le portefeuille de prêts. Ce chiffre concerne le remboursement des emprunts externes et non pas des prêts au sein des SHG. dPour le programme de Rudrapur uniquement. ePour le programme de KVK uniquement. les plus grands, les plus rentables, ni les plus connus. aux SHG examiné dans cette étude est mis en oeuvre S'ils ont été choisis, c'est parce que leurs programmes dans l'agence de Rudrapur, dans l'Uttaranchal, un paraissaient fournir des services d'accompagnement État du nord de l'Inde. adaptés -- ce que confirmait le niveau élevé de recouvrement des prêts -- et parce que nous avions Le tableau II-2 compare les quatre organismes accès à leurs données et à leur expérience. Les de promotion des SHG avec une moyenne de quatre organismes administraient des programmes 58 organismes indiens de promotion des SHG réputés desservir une population pauvre nombreuse -- comprenant des ONG, des coopératives et des et/ou être particulièrement performants. intermédiaires financiers non bancaires (IFNB) -- qui ont été notés par M-CRIL, une agence indienne La fondation Dhan a plusieurs programmes d'appui de notation des institutions de microfinance, entre aux SHG en place au Tamil Nadu ; pour la présente septembre 1998 et juin 2003.17 Selon M-CRIL, les étude, seul celui administré par la fédération de programmes d'appui aux SHG notés dans son étude SHG Kurinji Vattara Kalanjiam (KVK), à Madurai, a été comprennent quelques-uns des plus importants analysé. L'OBC est une banque commerciale indienne qui existent en Inde. Ces programmes ont qui compte 1 148 agences16 ; le programme d'appui probablement souhaité être notés pour avoir accès 16 chiffre au 29 avril 2006, publié sur le site web de l'OBc (www.obcindia. com/knowus/knowus_ourachivements.html). 17 Sarvodaya Nanofinance ltd, l'un des quatre organismes de promotion des SHG analysés dans cette étude, figure également dans l'échantillon de 58 organismes utilisé par M-cRil. 22 à des financements externes ou pour améliorer leurs Les résultats financiers et les informations collectées propres performances. La viabilité est donc pour eux lorsdecourtesvisitessurleterrainetd'entretiensavec une préoccupation sans doute plus importante que les organismes de promotion des SHG montrent que pour la majorité des programmes indiens d'appui chaque programme fournit à un niveau acceptable aux SHG. tous les services d'accompagnement identifiés plus haut. Cela ne veut pas dire que ces programmes ne Test de viabilité, 1e partie : les pourraient pas être améliorés, mais que le niveau programmes fournissent-ils des des services proposés est suffisant pour maintenir la services d'accompagnement plupart des SHG en bonne santé. L'annexe II-2 donne essentiels ? des détails sur les services d'accompagnement offerts dans chaque programme. L'organisation des La première partie de notre test de viabilité a été programmes et la manière dont ils couvrent leurs appliquée aux quatre programmes d'appui aux coûts sont exposées ci-après. SHG sélectionnés, en examinant s'ils proposaient un ensemble de services d'accompagnement adaptés. Dans le programme du MFI, l'organisme d'appui Dans chacun des quatre programmes, les services est le MFI, dont le personnel s'occupe de créer, d'accompagnement sont assurés par plusieurs d'accompagner et d'assurer le suivi de tous les SHG. acteurs, comprenant : L'ICICI Bank, la plus grande banque privée en Inde, est la seule à prêter aux SHG et gère également les · un organisme d'appui, tel qu'une ONG, une dépôts à vue et les retraits d'argent pour les SHG société à but non lucratif ou une IFNB, qui est dans ses agences. Les coûts de ces services, ainsi que généralement l'organisme de promotion des d'autres services d'accompagnement, sont supportés SHG et qui supervise le fonctionnement global du par les membres des SHG, qui payent 18 % par an programme (programmes de MFI, de Dhan et de sur les emprunts à l'ICICI Bank.18 La MFI retient un Sarvodaya) ; tiers des intérêts, soit 6 %, à titre de « commission de service », et l'ICICI Bank garde les 12 % restants. · une fédération de SHG, ou un collectif de SHG, qui fonctionne habituellement avec sa propre équipe Sarvodaya Nanofinance Ltd. est une institution de direction et son propre bilan, qui crée, forme et financière non bancaire (IFNB) qui fait office accompagne de diverses autres façons des SHG ou d'organisme d'appui. Elle établit des politiques et desensemblesdeSHG,parexempledesassociations des produits standard, emprunte auprès de banques locales (programmes de Dhan et Sarvodaya) ; aux taux du marché et prête les fonds empruntés à une cinquantaine de fédérations de SHG qui prêtent · un agent individuel ou un facilitateur, engagé par à leur tour aux SHG. Les responsables locaux de l'organisme d'appui, l'organisme de promotion Sarvodaya accompagnent et assurent le suivi de des SHG ou le SHG lui-même pour tenir les livres, ces fédérations de SHG, et les agents locaux des s'occuper des opérations de caisse, et assurer fédérations gèrent toutes les opérations de création d'autres services d'accompagnement, avec ou sans et de supervision des SHG ainsi que les opérations de rémunération (programme de l'OBC) ; caisse. Sarvodaya et les fédérations de SHG couvrent leurs coûts par le différentiel des taux d'intérêt : · un ou plusieurs employés de banque, tels que Sarvodaya emprunte aux banques commerciales à responsables d'agence ou agents de crédit qui un taux compris entre 7,5 et 8 % par an, et prête aux s'occupent des SHG locaux ; ils suivent en général fédérations à 12 %, ce qui lui laisse une marge de 4 à les politiques définies à plus haut niveau, par 4,5 %. Les fédérations prêtent à leur tour aux SHG à exemple par un département du microcrédit, en environ 22 %, soit un différentiel de 10 %. lui rendant compte (tous les programmes). 18 tous les taux d'intérêt mentionnés dans la 2e partie de cette étude spéciale sont des taux effectifs (méthode du taux dégressif). 23 Dans le programme de l'OBC, l'agence de Rudrapur Test de viabilité, 2e partie : les a pour unique fonction de servir les SHG. Les deux programmes d'appui aux SHG employés de l'agence gèrent un millier de SHG sont-ils capables de couvrir les de 5 membres et assurent la plupart des fonctions coûts de l'aide externe qu'ils d'assistance. L'OBC applique aux SHG un taux fournissent ? d'intérêt de 11 % par an sur les prêts pour couvrir le coût des ressources, des services d'appui et des frais Après avoir vérifié que les programmes d'appui généraux du siège. Les opérations courantes et la aux SHG de notre étude offraient des services tenue des livres des SHG sont assurées directement d'accompagnement adaptés, nous avons regardé par des « facilitateurs » individuels sélectionnés par si les coûts de la fourniture de ces services étaient le personnel de l'agence. Chaque facilitateur est payés au moyen des revenus tirés des SHG. Un engagé par environ 200 SHG et est payé 1 % de processus en trois étapes a été appliqué à chaque l'encours des prêts de chaque SHG pour les services programme. d'accompagnement qu'il ou elle fournit. Nous n'avons pas cherché à déterminer si les revenus Dans le programme Dhan, l'ONG Fondation Dhan est internes des SHG dépassaient les coûts internes, un organisme d'appui qui constitue des fédérations notamment parce que nous n'avions pas accès aux de SHG afin d'administrer des programmes d'appui résultats internes des groupes d'entraide. Toutefois, aux SHG. En l'occurrence, elle a créé la fédération la 1e partie de cette Étude spéciale a montré KVK en 1997. La fédération sert 350 SHG à deux qu'en règle générale, les performances financières niveaux : 16 associations locales de 10 à 15 SHG des SHG étaient positives. Par ailleurs, dans une chacune, et la fédération regroupant toutes les étude déjà citée, Srinivasan a montré que les coûts associations locales. Les associations locales forment administratifs des SHG -- comme les fournitures de et supervisent les SHG et les aident à effectuer les bureau et les déplacements -- s'élevaient à environ opérations bancaires. La fédération emprunte auprès 17 dollars par SHG et par an. Nous avons supposé des banques, prête aux SHG et aux associations que même les SHG qui n'épargnaient que quelques locales les fonds empruntés, et forme et supervise dollars par mois19 seraient capables de couvrir ces les associations. Le personnel de la fédération aux dépenses annuelles au moyen de leur épargne ou deux niveaux estime ses coûts au début de chaque des intérêts sur l'épargne. année et collecte la somme correspondante auprès des SHG au prorata de leurs encours respectifs. En fin d'année, tout excédent collecté est remboursé aux SHG. Étape 1. Déterminer les revenus et les coûts de la fourniture des services Les banques qui participent au programme Dhan d'accompagnement prêtent à la fédération KVK ; elles prêtent aussi directement aux SHG et gèrent leurs opérations de Les acteurs extérieurs reçoivent des SHG deux types caisse dans les agences. Elles couvrent leurs coûts de revenus d'exploitation : des commissions et au moyen du taux d'intérêt qu'elles appliquent aux des intérêts sur les emprunts. La présente analyse SHG et aux fédérations de SHG (en général 11 à considère ces deux types de revenus d'exploitation. 12 % par an). Les revenus peuvent être payés par les SHG directement -- par des commissions versées à un facilitateur ou par les intérêts versés à un prêteur 19 les SHG créés par des banques que nous avons rencontrés épargnaient habituellement davantage -- environ 20 dollars par mois et par groupe. 24 -- ou indirectement, par le versement d'intérêts la mise en pension de titres. Pour le traitement des à une fédération de SHG qui, à son tour, paye un prêts aux SHG et des opérations des SHG dans les intérêt à une banque locale. Quoi qu'il en soit, les agences, le coût pour les banques a été évalué à 3 % revenus touchés par la banque viennent à l'origine de l'encours des crédits, sauf pour le programme des SHG. de Sarvodaya où il a été pris à 1 % seulement car les opérations des SHG ne sont pas gérées L'aide qu'ils fournissent aux SHG apporte aussi par la banque. Il s'agit là d'hypothèses prudentes aux acteurs externes des revenus autres que des (c'est-à-dire de valeurs probablement maximales), produits d'exploitation. Par exemple, un organisme fondées sur des entretiens avec des responsables d'appui qui facture des commissions aux SHG peut de banques et sur l'étude de Seibel et Harishkumar déposer la somme dans une banque et percevoir de 2002. Cette étude a conclu que le coût marginal des intérêts. Ce type de revenu n'est pas prévisible encouru par une banque commerciale, une banque et n'a pas été pris en compte dans cette analyse. rurale régionale et une banque coopérative centrale de district pour traiter les opérations des SHG était La quantification des coûts n'est pas aussi simple. faible car les agences disposaient de capacités La méthode la plus précise consisterait à mesurer sous-utilisées et que les transactions n'étaient pas exactement les coûts encourus par chaque acteur individuelles mais relatives aux groupes.20 pour fournir chaque service d'appui, en séparant le coût de toute activité sans rapport avec le service Troisièmement, certains coûts que nous avons jugés rendu aux SHG. Cette méthode étant difficile à relativement peu importants ont été exclus. La mettre en oeuvre, nous avons effectué à la place plupart du temps, la part des frais généraux du plusieurs hypothèses et estimations simples. siège imputable à l'activité « prêts aux SHG » n'a pas été prise en compte car cette activité ne Tout d'abord, dans certains cas, on a considéré que représente généralement qu'une minuscule partie tous les coûts d'exploitation d'un acteur concernaient des opérations d'une agence bancaire en milieu lafournitureauxSHGdeservicesd'accompagnement. rural, et les frais généraux du siège se répartissent Par exemple, dans le programme de la MFI, la MFI sur un grand nombre d'agences. fait office d'organisme d'appui dont le principal objet est d'assurer diverses fonctions, notamment Étape 2. Retraiter les revenus et les coûts d'administration, de supervision ou de gestion des liquidités pour les SHG. Mais la MFI fournit Une fois les revenus et les coûts calculés, trois également des services non financiers, tels que la retraitements importants ont été réalisés pour sensibilisation des membres des SHG aux problèmes obtenir une image complète de la viabilité de de santé et d'environnement. Par prudence, tous chaque programme d'appui aux SHG. les coûts de fonctionnement de la MFI sont pris en compte dans cette analyse, bien que certains d'entre Premièrement, le provisionnement pour créances eux soient probablement à mettre en rapport avec douteuses a été uniformisé à 2 % de l'encours des services non financiers. moyen du portefeuille dans chaque cas. En effet, chaque programme d'appui aux SHG applique une Deuxièmement, des hypothèses ont été posées politique différente sur le montant de ces provisions, concernant le coût des ressources des banques et les et nous voulions pouvoir les comparer sans avantager coûts qu'elles encourent pour gérer les opérations injustement l'un ou l'autre. des SHG dans leurs agences. Quand le coût réel des ressources n'était pas disponible, on a utilisé Deuxièmement, les coûts afférents à la création des à la place le taux de la Reserve Bank of India pour SHG et des fédérations de SHG ont été amortis sur 20 dans la plupart des cas, les coûts marginaux étaient minimes du fait d'une capacité excédentaire au sein de l'agence rendant inutile le recrutement de personnel supplémentaire. l'étude a également fait apparaître que le rendement des actifs pour l'activité « prêts aux SHG » était compris entre 4,6 % et 11,8 %, contre ­1,7 % à 2,3 % pour l'ensemble des banques. 25 cinq ans lorsque cette activité n'était pas incluse Étape 3. Évaluer le portefeuille de prêts dans les coûts de fonctionnement courants du et le total des actifs programme d'appui. Par exemple, la fondation Dhan a dépensé 200 dollars par SHG pour créer les Enfin, nous avons fait une estimation de la valeur groupes, les associations locales et la fédération KVK totale des prêts externes aux SHG et des actifs sur trois ans, à partir de 1997. Nous avons pris en gérés dans chaque programme d'appui aux SHG compte le coût amorti (un cinquième du total) pour pour nous aider à déterminer le niveau d'efficacité l'analyse des performances du programme en 2003. des programmes : plus l'écart est grand entre Ceci étant, la plupart des SHG et des fédérations le portefeuille de prêts et le montant des actifs administrés par Sarvodaya Nanofinance Ltd. ont été d'une part, et le coût afférent à la fourniture des créés avant 2000 par un programme d'appui aux services d'appui d'autre part, plus le programme est SHG antérieur, et ces coûts auraient été entièrement efficace. amortis en 2005, année pour laquelle nous avons analysé cet organisme. Les prêts externes accordés aux SHG comprennent des prêts de banques commerciales, de fédérations Troisièmement, nous avons veillé à ce que, pour de SHG et d'organismes d'appui. Si l'on prend par chaque programme d'appui aux SHG, les subventions exemple le programme Dhan, les SHG ont emprunté reçues de bailleurs de fonds internationaux et locaux à la fédération KVK et à la Canara Bank. ne soient pas incluses dans les revenus d'exploitation. Le fait de comptabiliser ces subventions séparément Les actifs gérés par un programme d'appui aux SHG permet d'avoir une image de la viabilité intrinsèque comprennent les prêts externes, le total des dépôts du système -- en comparant ses revenus internes conservés par les SHG sur les comptes bancaires, au total de ses frais de fonctionnement. Il est ainsi et tous les actifs que les acteurs externes utilisent plus facile de voir si le programme sera capable pour fournir des services d'accompagnement de se développer lorsqu'il ne recevra plus de aux SHG. Dans le programme de Sarvodaya par subventions. exemple, il s'agit des prêts accordés aux SHG par l'organisme d'appui Sarvodaya, de l'épargne En revanche, nous n'avons pas augmenté le taux détenue par les SHG sur leurs propres comptes, d'intérêt que les banques appliquent aux SHG et tous les actifs possédés par l'organisme d'appui pour l'aligner sur les taux du marché. Le modèle et les 15 fédérations de SHG qui apportent une SHG est critiqué sur le fait que les taux de 8 à 12 % assistance aux SHG -- à savoir le matériel de bureau, facturés aux SHG sont en dessous du marché et le fonds de roulement et d'autres immobilisations que le coût réel supporté par les banques pour ou liquidités. Lorsqu'un acteur externe utilise ces les prêts qu'elles accordent est beaucoup plus immobilisations ou liquidités à d'autres usages que élevé. Les personnes qui contestent la validité de les SHG, nous avons estimé très grossièrement la ce modèle estiment que, pour avoir une image part affectée aux SHG. plus juste de la viabilité des SHG, il faudrait traiter les prêts bancaires comme s'ils portaient un taux Les chiffres obtenus de ce processus en trois étapes d'intérêt du marché. Nous n'avons pas procédé à ont été utilisés pour construire un tableau simple cet ajustement parce que cela présupposerait la présentant les revenus, les coûts et les actifs pour conclusion de la principale question de notre étude, chaque programme. Le tableau II-3 en est une à savoir comment les acteurs externes (notamment illustration pour le programme Dhan. les banques) desservent les SHG dans les quatre programmes, et comment ils couvrent leurs coûts. Ce tableau semble montrer que le programme KVK de la fondation Dhan est déficitaire pour les services d'accompagnement qu'il fournit aux SHG et qu'il pourrait un jour ne plus être capable de les assurer si aucune mesure n'est prise. Les acteurs externes participant au programme ont dépensé environ 26 Tableau II-3 Programme KVK de la fondation Dhan : revenus, coûts et actifs estimés après retraitement (en dollars) Fondation Fédération Canara Dhan KVK -- Bank TOTAL Organisme Fédération de Tous les Type d'acteur d'appui SHG Individu(s) Banque acteurs Intérêts perçus 0 41 800 -- 60 811 102 611 Commissions reçues 0 2 800 -- 0 2 800 TOTAL DES REVENUS 0 44 600 -- 60 811 105 411 Coûts de personnel 0 8 600 -- 0 8 600 Charges administratives 0 6 900 -- 15 864 22 764 Coûts de formation 0 2 700 -- 0 2 700 Coûts de promotion des SHG 0 0 -- 0 0 (amortis) Coûts de promotion de la fédération 13 920 0 -- 0 13 920 de SHG (amortis) Total des coûts d'exploitation 13 920 18 200 -- 15 864 47 984 Coût estimé des ressources 0 26 400 -- 37 016 63 416 Provisions pour créances douteuses 0 4 880 -- 5 696 10 576 ajustées TOTAL DES COÛTS 13 920 49 480 -- 58 576 121 976 Subventions de démarrage 13 920 0 -- 0 13 920 (amorties) Subventions de fonctionnement 0 0 -- 0 0 MARGE (revenus ­ coûts) (13 920) (4 880) -- 2 235 (16 565) Estimation prêts externes 0 244 000 -- 284 793 528 793 aux SHG (moy.) Dépôts des SHG (moy.) 0 0 -- 227 471a 227 471 Estimation actifs utilisés pour les 0 77 872 -- 0 77 872 besoins du programme d'appui aux SHG (moy.) TOTAL ESTIMÉ DES ACTIFS GÉRÉS 0 321 872 -- 512 264 834 136 aCes dépôts figurent au passif dans les comptes de la banque, mais sont des éléments d'actif financiers pour les SHG. 114 000 dollars pour aider les SHG mais n'en ont à expliquer plusieurs aspects des performances récupéré que 105 000 de façon directe ou indirecte. financières des programmes d'appui aux SHG. La Pour corriger ce problème, la fondation Dhan ou question la plus importante de cette étude est de la fédération KVK doit réduire les coûts afférents savoir si ces programmes sont viables : à la fourniture des services ou augmenter les taux d'intérêt ou les commissions facturés aux SHG. · Les programmes d'appui aux SHG couvrent- ils les coûts de prestation des services Les résultats opérationnels et financiers généraux d'accompagnement ? Indicateur : Revenus/Coûts de chacun des quatre programmes d'appui aux SHG sont récapitulés au tableau II-4. (Voir l'annexe II-B qui · Combien coûte l'assistance fournie à un présente des tableaux détaillés.) emprunteur ? Indicateur : Total des coûts/Nombre d'emprunteurs dans les SHG Évaluation des performances financières des programmes d'appui aux SHG · Quelle est la productivité du personnel de ces programmes d'appui aux SHG ? Indicateur : Les chiffres du tableau II-4 peuvent être utilisés Nombre d'emprunteurs dans les SHG/Nombre pour calculer des indicateurs simples pouvant aider d'employés 27 Tableau II-4. Quatre programmes d'appui aux SHG : résultats financiers généraux estimés, après retraitement (en dollars) Dhan OBC (fédération Moyenne MFI Sarvodaya (Rudrapur) KVK) (non pondérée) Opérations Nombre de membres des SHG 517 784 47 282 4 949 6 264 144 070 Nombre d'emprunteurs dans les SHG 304 380 67 061 4 848 5 356 95 411 Nombre d'employés des acteurs 1 846 613 10 35 626 externes fournissant une aide aux SHG Revenus Revenus d'exploitation des acteurs 7 315 521 1 718 635 85 775 105 411 2 306 336 externes Coûts Coûts d'exploitation estimés 2 701 918 742 701 20 525 47 984 878 282 des acteurs externes (après retraitement) Total des coûts estimés des acteurs 5 562 373 1 818 753 82 175 121 975 1 896 319 externes (après retraitement) Marge (revenus ­ coûts) 1 753 148 (100 118) 3 600 (16 564) 410 017 Prêts et actifs Prêts externes moyens aux SHG 40 863 636 4 306 169 602 500 528 793 11 575 275 Total des actifs gérés (moyenne estimée) 45 358 636 9 500 218 987 291 834 136 14 170 070 · Quelle est la taille des prêts externes accordés aux Les indicateurs révèlent qu'en moyenne, les quatre emprunteurs ? Indicateur : Prêts externes moyens programmes d'appui aux SHG couvrent la totalité sur la période/Nombre d'emprunteurs dans les (104 %) des coûts afférents à la fourniture aux SHG SHG de services d'accompagnement. Deux des programmes couvrent entièrement leurs coûts. Les · Quel est le taux d'intérêt effectif payé par les deux autres doivent trouver le moyen d'augmenter emprunteurs sur les prêts externes ? Indicateur : les revenus qu'ils reçoivent des SHG ou d'améliorer Revenus/Prêts externes moyens sur la période leur efficacité. En moyenne, les quatre programmes dépensent 8 dollars par membre de SHG pour · Quels sont les coûts administratifs encourus fournir leurs services d'accompagnement. pour maintenir un encours de prêts donné ? Indicateur : Coûts d'exploitation/Prêts externes Le programme le plus performant du groupe étudié moyens sur la période est celui de l'OBC, à Rudrapur, qui utilise un petit nombre d'employés d'agences et de facilitateurs Les indicateurs calculés dans le tableau II-5 sont des externes pour gérer toutes les opérations concernant indicateurs indirects simples utilisables à la place les SHG. On notera que chaque personne (trois des indicateurs standard auxquels la plupart des employés de banque et sept facilitateurs) s'occupe analystes ont recours pour évaluer une institution de 500 emprunteurs membres des SHG. Pourtant, de microfinance. Les données nécessaires pour à en juger par le faible encours par emprunteur et calculer ces derniers ne sont pas disponibles car la zone géographique desservie (une région rurale les programmes d'appui aux SHG analysés font montagneuse), on peut penser que la population intervenir plusieurs acteurs externes. touchée par le programme compte parmi les plus pauvres des quatre programmes étudiés. 28 Tableau II-5. Principaux résultats financiers des programmes d'appui aux SHG Dhan Moyenne MFI Sarvodaya OBC (Rudrapur) (fédération KVK) (non pondérée) Portefeuille à risque des 0,33 % 0,7% 0,0 % 2,94 % prêts aux SHG (> 90 jours) (> 30 jours) (> 90 jours) (> 30 jours) -- Revenus/coûts 131,5 % 94,5 % 104,4 % 86,4 % 104,2 % Coûts d'exploitation estimés par emprunteur et par an 8,9 dollars 11,1 dollars 4,2 dollars 9,0 dollars 8,3 dollars Nombre d'emprunteurs par employé 165 109 485 153 228 Encours moyen des prêts externes par emprunteur 134,3 dollars 64,2 dollars 124,3 dollars 98,7 dollars 105,4 dollars Revenus/prêts externes moyens aux SHG 17,9 % 22,2 %a 14,2 % 19,9 % 18,6 % Coûts d'exploitation estimés/prêts externes moyens aux SHG 6,6 % 17,2 % 3,4 % 9,1 % 9,1 % a Intérêts perçus par les fédérations sur les fonds qu'ils prêtent aux SHG. Les fédérations versent à leur tour à Sarvodaya un intérêt sur leurs emprunts. Combien les SHG payent-ils leurs emprunts ? Le Le premier ensemble de référence est le groupe rendement moyen des quatre programmes est de de 58 programmes d'appui aux SHG indiens notés 18,6 %. En d'autres termes, les SHG payent environ par M-CRIL entre septembre 1998 et juin 2003, qui 19 % d'intérêt pour leurs emprunts et tout un apparaît au tableau II-2. Le deuxième ensemble ensemble de services d'appui. de référence est le groupe de neuf institutions de microfinance (IMF) de type Grameen qui ont Le dernier indicateur du tableau montre les coûts également été notés par M-CRIL pendant cette administratifs encourus pour gérer 1 dollar d'encours période. Le troisième ensemble de référence est un de prêt aux SHG. Il n'inclut pas le coût des ressources groupe de 37 grandes IMF indiennes de type divers et les provisions pour créances douteuses. Ces coûts ayant fourni de façon volontaire des informations administratifs s'avèrent inférieurs à 10 %, taux à peu financièresnonretraitéesauMicrofinanceInformation près équivalent à celui que beaucoup de banques eXchange (MIX) jusqu'en septembre 2005.21 Les IMF appliquent aux prêts à des SHG. Lorsqu'une banque qui remettent un rapport au MIX sont généralement est le seul acteur externe fournissant une aide à des programmes à orientation plus commerciale, des SHG, il est difficile de comprendre comment c'est pourquoi l'échantillon de 37 IMF est appelé elle peut appliquer ce taux et couvrir la totalité de « grandes IMF indiennes » ici. Le dernier ensemble ses coûts -- mais espérer néanmoins parvenir à la de référence est basé sur les données corrigées d'un viabilité des SHG à long terme. groupe de 302 IMF du monde entier ayant accepté de fournir au MIX des informations sur l'exercice Le tableau II-6 compare les résultats des quatre 2004 à titre confidentiel ; dans cinq cas sur six, ces programmes d'appui aux SHG aux valeurs informations avaient été validées par des audits, des obtenues par d'autres ensembles de prestataires de notations ou des évaluations externes. microcrédits. Tous ces ensembles de référence sont composés d'institutions individuelles et autonomes. D'unefaçongénérale,lesquatreprogrammesd'appui Il n'est pas totalement satisfaisant de comparer des aux SHG de notre étude obtiennent de très bons indicateurs reflétant les performances d'institutions résultats par rapport aux ensembles de référence. Ils individuelles à des indicateurs indirects regroupant semblent en particulier être plus performants que les les performances de plusieurs acteurs. Nous pensons 58 IMF autonomes de promotion des SHG analysés toutefois que cette comparaison est intéressante. par M-CRIL. 21 une partie des iMF font l'objet d'audits, de notations ou d'évaluations externes validant leurs informations financières. 29 Tableau II - 6. Ensembles de référence 4 programmes 58 IMF 9 IMF de type d'appui aux prêtant à des Grameen en 37 grandes IMF 302 IMF du SHG (indicateurs SHG en Inde Inde en Inde monde entier indirects) MixMarket/ M-CRIL M-CRIL MicroBanking Source des données (2003)a (2003) MixMarketb Bulletin c Cette étude Nombre moyen d'emprunteurs (non pondéré) 5 912 27 847 44 031 62 246 95 411 19,3 % (> 60 jours, < 3,0 % (> 30 ou prêts aux 4,2 % 4,4 % 3,9 % 90 jours, prêts Portefeuille à risque SHG) (> 60 jours) (> 30 jours) (> 30 jours) aux SHG) Autosuffisance opérationnelle (revenus/coûts) 48 % 85 % 98,5 % 123,6 % 104,2 % Encours de prêt moyen par emprunteur (en % 37 dollars 54 dollars 134 dollars 814 dollars 105 dollars du RNB/habitant) (6,0 %) (8,7 %) (21,6 %) (62,3 %) (17,0 %) Coûts d'exploitation par emprunteur et par an 24 dollars 18 dollars 14 dollars 153 dollars 8 dollars (en % du RNB/habitant) (3,8 %) (2,9 %) (2,3 %) (--) (1,3 %) Coûts d'exploitation / portefeuille de prêts moyen 63,8 % 33,4 % 15,5 % 28,9 % 9,1 % Nombre d'emprunteurs par employé 118 142 439 140 228 Rendement du portefeuille de prêts brut 12,6 % 28,8 % 20,7 %d 38,1 % 18,6 % a Calculs basés sur les données de M-CRIL (2004). Les chiffres de ce tableau ne correspondent pas toujours à ceux des tableaux similaires du rapport original, car certains de ces tableaux montrent des calculs pondérés et incluent des résultats obtenus par d'autres programmes d'appui aux SHG en dehors de l'Inde. b MIX Market et Banque mondiale (2005). c MIX (2006). d Ratio des produits financiers (produits financiers en pourcentage du total des actifs). Le rendement du portefeuille brut n'était pas disponible. La mesure la plus claire du succès ou de l'échec une période de remboursement donnée, il devient d'un programme de microfinance, s'il en est une, habituellement très difficile à contenir -- à savoir est sa capacité à recouvrer l'argent prêté. Selon qu'il doit être réduit rapidement, faute de quoi la ce critère, le résultat de cet ensemble de 58 IMF situation devient incontrôlable.22 n'est pas probant, avec un portefeuille à risque moyen (> 60 jours) de 19,3 %. Autrement dit, près Ce résultat nous amène à soupçonner qu'en d'un cinquième de l'encours des prêts accordés aux moyenne, ces 58 organismes de promotion de SHG SHG par des banques ou d'autres prêteurs affiche n'assurent pas convenablement les services d'appui un retard de deux mois ou plus et présente donc nécessaires pour garantir la stabilité des groupes un risque élevé d'impayé. D'après l'expérience et le remboursement des prêts. En comparaison, d'autres modèles de services de microfinance, les programmes d'appui aux SHG étudiés ici, et lorsque le portefeuille à risque dépasse 10 % à les autres ensembles de référence, obtiennent un 22 il est important de noter que les chiffres des portefeuilles à risque présentés ici concernent les prêts externes accordés aux SHG. apparemment, les SHG peuvent parfois conserver un portefeuille à risque important sur les prêts accordés par les SHG à leurs membres, tout en parvenant finalement à recouvrir un pourcentage très élevé de ces prêts (voir le tableau ii-6). cela ne signifie pas toutefois qu'un portefeuille à risque important sur les prêts externes aux SHG soit une situation viable. 30 meilleur recouvrement. Leur portefeuille à risque Cependant, les banques facturent trop peu aux SHG est compris entre 0 % et 2,94 % (> 30 jours), contre pour pouvoir couvrir les coûts de la fourniture d'une 4,4 % (> 30 jours) pour les grandes IMF indiennes. assistance sur le long terme. En règle générale, elles ne tiennent pas compte des coûts irrécupérables Les données des quatre programmes d'appui aux encourus par les ONG qui ont créé et/ou continuent SHG étudiés ici montrent que le modèle SHG, d'aider les SHG bénéficiant de prêts bancaires. lorsqu'il bénéficie des services d'accompagnement Si les banques devaient fournir tous les services nécessaires à sa viabilité à long terme, soutient la d'accompagnement indispensables pour garantir la comparaison avec les autres modèles de fourniture de qualité de leurs prêts aux SHG, ou payer les ONG ou services financiers -- malgré les résultats médiocres d'autres acteurs pour qu'ils prennent cette fonction de nombreux programmes d'appui aux SHG en charge, elles devraient appliquer aux SHG des indiens, d'après l'image qu'en donne l'échantillon taux d'intérêt ou des commissions plus élevés. de M-CRIL. Bien que sur les quatre programmes, trois ne couvrent pas encore tous leurs coûts, ils L'expérience internationale des intermédiaires démontrent qu'ils seraient capables de le faire avec financiers opérant à l'échelon local a montré maintes quelques modifications mineures de leurs coûts et fois qu'avec le temps, les structures locales se de leurs revenus. De plus, à en juger par l'encours dégradent et finissent par se désintégrer lorsqu'elles moyen des prêts, ils touchent une population aussi ne bénéficient pas durablement de certains appuis pauvre, sinon plus, que les clients des institutions de extérieurs essentiels payés par des revenus générés microfinance en Inde. au sein même du dispositif. Si l'on fait le bilan des coopératives d'épargne et de crédit, des associations Les quatre programmes d'appui aux SHG n'ont de services financiers, des banques communautaires, rien à envier non plus aux ensembles de référence etc., on constate que la réputation et le succès internationaux. Comme la plupart des programmes ultime de ce type de dispositif dépend de la vigueur de microcrédit en Asie du Sud, ils proposent des du soutien assuré au niveau central. Dans quelques prêts représentant un pourcentage beaucoup plus cas, ce soutien s'est construit sur plusieurs décennies faible du revenu moyen que dans les autres régions. et a permis aux réseaux locaux d'intermédiaires La fourniture de microcrédits est un peu moins chère financiers mutualistes d'être compétitifs dans un dans cette région du fait des faibles coûts de main monde moderne (Christen 2005). La plupart du d'oeuvre et de la forte densité de population. temps, cela n'a pas été le cas. Implications stratégiques pour les Dans les quelques cas de succès de services financiers partisans du modèle SHG associatifs, les infrastructures d'accompagnement ont souvent été mises en place dans un deuxième Les 2,2 millions de SHG qui existent actuellement temps, après l'établissement des unités locales. Par constituent un vaste marché en pleine expansion conséquent, il n'est peut-être pas trop tard pour le pour les banques indiennes. Les résultats de cette faire en Inde, bien qu'à l'heure actuelle, les banques étude montrent que des programmes d'appui aux commerciales et les autres organismes de promotion SHG bien gérés donnent des résultats au moins ne se rendent pas forcément compte de la nécessité aussi bons que les autres programmes, tant du point et du coût total de l'aide à fournir sur le long terme de vue de la population touchée que de l'efficacité pour maintenir leur portefeuille de SHG. de fonctionnement. Il serait donc justifié de vouloir développer ce type de programmes. Néanmoins, Pour que les SHG bénéficient effectivement de cet un grand nombre de programmes d'appui aux SHG appui, il faudra souvent augmenter -- en général ne sont pas menés correctement et doivent être légèrement -- les taux d'intérêt ou les commissions améliorés par l'ajout de services d'accompagnement facturés aux SHG. Mais garantir la continuité de cet essentiels. appui est tout à fait dans l'intérêt des membres -- et indispensable à la pérennité du modèle SHG. 31 ANNEXE 1e partie Données détaillées sur les 150 SHG indiens Tableau IA-1. Localisation des SHG : indicateur du type de clientèle, par organisme de promotion (km) Sakhi Distance moyenne des SHG à PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne une banque 31,8 8 13,8 4,3 5,6 12,7 un dispensaire 15,1 2,6 7,7 4,3 9,3 7,9 une route bitumée/grande route 5,3 2,7 17 3,8 13,2 8,4 Tableau IA-2. Localisation des SHG : type de point de peuplement, par organisme de promotion (%) Sakhi Point de peuplement PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Quelques maisons dispersées 0,0 0,0 6,7 0,0 3,3 2,0 Petit village 60,0 6,7 66,7 43,3 73,3 50,0 Grand village 40,0 66,7 26,7 56,7 23,3 42,7 Ville 0,0 26,7 0,0 0,0 0,0 5,3 Total 100,0 100,0 100,0 100,0 100,0 100,0 Tableau IA-3. Nombre de membres de SHG appartenant aux tribus et castes répertoriées, par organisme de promotion (%) Sakhi Catégorie de caste PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Tribus répertoriéesa 0,9 0,0 84,6 25,9 19,3 26,1 Castes répertoriéesa 21,0 58,4 12,0 9,3 48,7 29,9 Sous-total des tribus et castes répertoriées 21,9 58,4 96,6 35,2 68,0 56,0 Minorités 1,6 11,6 0,0 2,7 7,4 4,7 Castes arriéréesb 74,8 22,4 3,4 23,8 18,3 28,5 Autres castes 1,6 7,7 0,0 38,3 6,4 10,8 Total 100,0 100,0 100,0 100,0 100,0 100,0 aLes tribus et les castes « répertoriées » sont des groupes sociaux auxquels la Constitution de l'Inde a accordé un statut spécial. Ces populations étaient considérées « hors-castes » et étaient exclues du système à quatre castes constituant la superstructure sociale de la société hindoue depuis des milliers d'années en Inde. Ces castes et ces tribus étaient reléguées aux tâches les plus basses, sans possibilité de sortir de leur condition, et étaient devenues les populations les plus arriérées du pays sur le plan économique et social. bLes « castes arriérées » comprennent la dernière des quatre principales castes de la hiérarchie sociale hindoue. Bien que leur statut soit supérieur à celui des tribus et des castes répertoriées, elles sont économiquement arriérées et ont des conditions de vie médiocres. 32 Tableau IA-4. Terres possédées par les membres des SHG, par organisme de promotion (%) Terres possédées PMMS Sakhi Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Pas de terres (familiales) 11,0 44,2 0,8 21,9 8,5 17,3 Terres marginales (pas de terres agricoles) 47,6 39,1 84,8 38,7 88,1 59,7 Sous-total : sans terre et terres marginales 58,5 83,3 85,6 60,6 96,6 76,9 Petite propriété foncière 35,2 16,2 12,0 18,5 3,4 17,1 Grande propriété foncière 6,3 0,5 2,4 20,8 0,0 6,0 Total 100,0 100,0 100,0 100,0 100,0 100,0 Tableau IA-5. Principale source de revenus des membres des SHG, par organisme de promotion (%) Source PMMS Sakhi Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Exploitation de leurs propres terres 42 26 80 28 39 43 Emploi agricole 40 34 14 16 55 32 Sous-total : tributaires de l'agriculture 82 60 94 44 94 75 Emploi non agricole 10 22 2 44 1 16 Microentreprise 5 17 3 11 2 8 Autres 2 1 1 1 3 2 Total 100 100 100 100 100 100 Tableau IA-6. Niveau d'instruction des membres des SHG, par organisme de promotion (%) Niveau d'instruction PMMS Sakhi Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Analphabètes 17 43 61 14 74 42 Capables de signer 71 46 25 0 19 32 Alphabétisés : Savent lire et écrire 4 1 7 33 0 9 Instruction primaire 4 10 1 23 2 8 Instruction secondaire 3 1 5 9 4 4 Enseignement supérieur 1 0 1 22 1 5 Sous-total alphabétisés 12 12 14 87 7 26 Total 100 100 100 100 100 100 33 Tableau IA-7. Organisation des SHG (catégories utilisées pour noter les SHG) Tenue des registres Description Médiocre Quelques registres importants existent et sont tenus. Passable Tous les registres importants existent mais seulement une partie sont tenus. Le niveau de qualité des procès-verbaux des réunions est insuffisant : ils ne contiennent que la date de réunion, le nombre de membres, les transactions financières et les signatures. Moyenne Tous les registres importants existent et sont tenus, mais ils ne sont pas à jour. Le niveau de qualité des procès-verbaux des réunions est moyen : ils contiennent la date de réunion, le nombre de membres, les transactions financières et les discussions concernant les sanctions, le suivi des prêts et les impayés, avec les signatures. Correcte Tous les registres importants existent, sont tenus et à jour, mais ils ne sont pas mis à jour régulièrement chaque mois. Le niveau de qualité des procès-verbaux des réunions est moyen : ils contiennent la date de réunion, le nombre de membres, les transactions financières et les discussions concernant les sanctions, le suivi des prêts, les impayés, le fonctionnement de la fédération (le cas échéant), et les aspects sociaux, avec les signatures. Bonne Tous les registres importants existent, sont tenus et à jour, mais ils contiennent des erreurs et ne coïncident pas avec les états financiers. Excellente Tous les registres importants existent, sont tenus et à jour, et ne contiennent pratiquement pas d'erreurs. Tableau IA-8. Organisation des SHG, par organisme de promotion (%) Détails PMMS Sakhi Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Réunions des SHG organisées le matin 0 57 70 10 30 33 Registres tenus par un aide-comptable rémunéré 97 100 80 10 0 57 La famille des membres vient parfois pour faire les versements 10 60 33 13 0 23 34 Tableau IA-9. Critères de notation des SHG par les agents locaux Niveau de cohésion du groupe Critères de notation Exceptionnel Tous les membres sont du même milieu ; les décisions sont prises par consensus au sein du SHG ; tous les membres assistent régulièrement aux réunions et participent aux discussions et à la prise de décision. Bon La plupart des membres sont du même milieu ; les décisions sont prises par les responsables du SHG et 2 ou 3 membres ; tous les membres, à une ou deux exceptions près, assistent régulièrement aux réunions et participent aux discussions. Moyen Au moins la moitié des membres sont du même milieu ; les décisions sont prises par les responsables du SHG ; tous les membres, à une ou deux exceptions près, assistent régulièrement aux réunions et sont au courant des transactions du groupe. Passable Au moins la moitié des membres sont du même milieu ; les décisions sont prises par un responsable ; plus de la moitié des membres assistent régulièrement aux réunions et sont au courant des transactions du groupe. Médiocre Les membres viennent de milieux différents ; les décisions sont prises par un responsable ; la présence aux réunions est variable -- elles n'ont lieu que pour les transactions financières. Fonctionnement général du groupe Critères de notation Exceptionnel Les réunions et les opérations d'épargne et de remboursement des prêts et des intérêts ont lieu régulièrement. Il y a des règles établies dans le groupe, et celles concernant la présence aux réunions et l'épargne sont appliquées. Le SHG a obtenu un prêt d'une banque ou d'une fédération. Bon Les réunions et les opérations d'épargne et de remboursement des intérêts ont lieu régulièrement. Il y a des règles établies dans le groupe, et celles concernant la présence aux réunions et l'épargne sont appliquées. Le SHG a obtenu un prêt d'une banque ou d'une fédération. Moyen Les réunions et les opérations d'épargne ont lieu régulièrement. Il y a des règles établies dans le groupe, mais elles ne sont pas ou pas toutes appliquées. Passable Les réunions sont régulières mais pas planifiées à date fixe. Les opérations d'épargne sont régulières, mais il n'existe pas de règles établies dans le groupe. Médiocre Le groupe existe mais ne se réunit pas régulièrement. Les opérations d'épargne et de remboursement des prêts sont très irrégulières. Tableau IA- 10. Utilisation faite des prêts par les membres des SHG, par organisme de promotion (%) Utilisation PMMS Sakhi Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne Usages agricoles 51,7 9,6 51,0 34,0 12,0 31,7 Élevage 17,3 33,9 9,4 25,0 30,0 23,1 Consommation 11,0 23,5 16,0 7,0 28,0 17,1 Construction/réparation logement 11,0 13,6 0,0 7,0 2,6 6,8 Microentreprise 6,2 14,8 17,0 9,0 21,0 13,6 Remboursement d'autres prêts 0,0 0,0 0,0 5,0 2,0 1,4 Autres 2,8 4,7 6,6 13,0 4,5 6,3 35 Tableau IA-11. Coûts moyens afférents à la promotion de SHG sur une période de trois ans, par organisme de promotion (montants en dollars US, taux de change de 47,65 roupies pour 1 dollar pour les exercices clos le 31 mars 2003, et de 44,125 roupies pour 1 dollar pour les exercices clos le 31 mars 2004) En % Sakhi du coût Poste PMMS Samiti PRADAN CGB PANI Moyenne moyen Nombre de SHG créés 300 135 123 360 785 341 -- Coûts de mobilisation sociale Salaires, indemnités et honoraires 34 101 47 14 68 53 20,2 Coûts des livres et du matériel 5 10 -- -- -- 3 1,2 Coûts de formation 39 15 38 13 33 28 10,5 Capital d'entrée pour les SHG 105 -- -- -- -- 21 8,2 Sous-total 183 126 85 27 101 104 39,9 Frais généraux -- gestion de projet @ 10% 18 13 8 3 10 10 4,0 Coûts moyens de la mobilisation sociale par SHG (A) 201 139 93 30 111 115 44,1 Coûts de l'accompagnement fourni Coûts de personnel (sauf agents locaux) 13 21 116 -- 29 36 13,8 Coûts administratifs, y compris réunions 12 47 152 20 65 59 22,6 Formation du personnel et des membres du comité exécutif 7 26 -- -- 6 8 3,0 Fonds de dotation pour la fédération (mandal Samakhya) par SHG 210 -- -- -- -- 42 16,4 Coûts moyens de l'accompagnement de chaque SHG (B) 242 94 268 20 100 145 55,9 Total des coûts de mobilisation et d'accompagnement par SHG (A + B) 443 233 361 50 211 260 100,0 36 Figure I-A1. PMMS -- Compte de produits et charges 2001­02 2002­03 Produits d'exploitation Service de la dette (intérêts sur les prêts) 368 494 Amendes 1 2 Intérêts sur les dépôts bancaires -- -- Intérêts reversés aux SHG par la fédération 1 6 Autres : -- -- 1. Commissions/cotisations 2 -- 2. Participation aux frais -- -- Total des produits d'exploitation 372 502 Charges d'exploitation Salaires/honoraires 11 14 Fournitures de bureau 1 1 Intérêts versés sur les emprunts à une banque/OV/fédération 215 274 Intérêts versés sur l'épargne des SHG -- -- Consommables -- -- Déplacements 2 3 Équipements -- -- Coûts de mobilisation sociale 66 67 Coûts d'accompagnement 79 80 Dotation aux provisions pour créances douteuses 11 12 Autres 3 4 Total des charges d'exploitation 388 455 Bénéfice (Perte) d'exploitation net(te) (16) 47 Autres produits hors exploitation (subventions d'ONG, etc.) -- -- Autres charges hors exploitation 1 5 Bénéfice (Perte) consolidé(e) (17) 42 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. 37 Figure I-A2. PMMS -- Bilan 2001­02 2002­03 ACTIF Avoirs en caisse 6 7 Avoirs en banque 11 16 Portefeuille de prêts (prêts aux membres) 2 069 2 324 Provisions pour créances douteuses (11) (23) Dépôts (investissements des SHG) 2 2 Capital (fonds propres) investi dans l'organisation villageoise 17 20 Immobilisations nettes (après amortissement) -- -- Total actif 2 094 2 346 PASSIF Dettes Épargne obligatoire 450 583 Épargne volontaire -- -- Emprunts à une institution financière * 145 179 Emprunts à une organisation villageoise/fédération 760 889 Autres dettes à court terme 291 102 Total dettes 1 646 1 753 Fonds propres Capital versé (parts des membres) -- -- Distribution de fonds (11) (80) Subvention : fonds de crédit ** 75 94 Subvention de l'organisme de promotion 144 148 Résultat exercices antérieurs mis en réserve 257 389 Résultat exercice en cours mis en réserve (17) 42 Total fonds propres 448 593 Total passif 2 094 2 346 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. *Les emprunts auprès d'institutions financières étaient contractés via la fédération ou l'organisation villageoise. **L'Agence pour le développement rural du district (organisme d'État chargé de promouvoir les SHG) donne aux SHG de plus d'un an une somme comprise entre 5 000 et 20 000 roupies afin de répondre aux demandes de crédits des membres. 38 Figure IA-3. Sakhi Samiti -- Compte de produits et charges 2000­01 2001­02 2002­03 Produits d'exploitation Service de la dette (intérêts sur les prêts) 193 270 347 Amendes 8 12 25 Intérêts sur les dépôts bancaires -- -- -- Intérêts reversés aux SHG par la fédération -- -- -- Contributions : 1. Adhésion 9 16 17 2. Autres 1 -- 1 Total des produits d'exploitation 211 298 390 Charges d'exploitation Salaires/honoraires 39 44 54 Fournitures de bureau 2 5 5 Intérêts versés sur les emprunts à une banque/OV/fédération 32 42 62 Intérêts versés sur l'épargne des SHG -- -- 1 Consommables -- -- -- Déplacements 1 1 1 Coûts de mobilisation sociale 47 45 46 Coûts d'accompagnement 32 31 31 Dotation aux provisions pour créances douteuses -- 66 67 Autres 1 1 -- Total des charges d'exploitation 154 235 267 Bénéfice (Perte) d'exploitation net(te) 57 63 123 Autres produits hors exploitation (subventions d'ONG, etc.) -- -- -- Autres charges hors exploitation -- -- -- Bénéfice (Perte) consolidé(e) 57 63 123 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. 39 Figure IA-4. Sakhi Samiti -- Bilan * 2000­01 2001­02 2002­03 ACTIF Avoirs en caisse 74 56 68 Avoirs en banque 13 14 18 Portefeuille de prêts 1 041 1 373 1 918 Provisions pour créances douteuses -- (66) (72) Dépôts (investissements des SHG) -- -- -- Capital (fonds propres) investi dans la fédération (Sakhi Suvidha) 14 14 14 Immobilisations nettes (après amortissement) 3 -- -- Total actif 1 145 1 391 1 946 PASSIF Dettes Épargne obligatoire 591 714 881 Épargne volontaire -- -- -- Emprunts à une banque 431 527 811 Emprunts à la fédération (Sakhi Suvidha) 7 18 6 Autres dettes à court terme -- -- -- Total dettes 1 029 1 259 1 698 Fonds propres Distribution de fonds/épargne (54) (73) (31) Fonds détenus par la fédération (Sakhi Suvidha) 28 64 75 Subvention de l'organisme de promotion 79 76 77 Résultat exercices antérieurs mis en réserve 6 2 4 Résultat exercice en cours mis en réserve 57 63 123 Total fonds propres 116 132 248 Total passif 1 145 1 391 1 946 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. *Dans le cas de Sakhi Samiti, certains SHG ne reportaient pas les bénéfices et choisissaient de distribuer une partie des résultats mis en réserve après la clôture de l'exercice, ce qui a des effets sur le calcul des résultats mis en réserve l'année suivante. 40 Figure IA-5. PRADAN -- Compte de produits et charges 2000­01 2001­02 2002­03 Produits d'exploitation Service de la dette (intérêts sur les prêts) 64 88 131 Amendes 14 14 16 Intérêts sur les dépôts bancaires -- -- -- Intérêts reversés aux SHG par la fédération -- -- -- Contributions : 1. Adhésion -- -- -- 2. Autres -- -- 1 Total des produits d'exploitation 78 102 148 Charges d'exploitation Salaires/honoraires -- -- -- Fournitures de bureau -- -- -- Intérêts versés sur les emprunts à une banque/fédération 1 1 8 Intérêts versés sur l'épargne des SHG -- -- -- Consommables -- -- -- Déplacements -- -- -- Coûts de mobilisation sociale 32 30 31 Coûts d'accompagnement 91 87 89 Dotation aux provisions pour créances douteuses -- 17 18 Autres 4 2 6 Total des charges d'exploitation 128 137 152 Bénéfice (Perte) d'exploitation net(te) (50) (35) (4) Autres produits hors exploitation (subventions d'ONG, etc.) -- -- -- Autres charges hors exploitation 16 14 7 Bénéfice (Perte) consolidé(e) (66) (49) (11) Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. 41 Figure IA-6. PRADAN -- Bilan * 2000­01 2001­02 2002­03 ACTIF Avoirs en caisse 46 87 112 Avoirs en banque 42 72 129 Portefeuille de prêts 284 366 509 Provisions pour créances douteuses -- (17) (18) Dépôts (investissements des SHG) -- -- -- Immobilisations nettes (après amortissement) -- -- -- Total actif 372 508 732 PASSIF Dettes Épargne obligatoire 295 422 573 Épargne volontaire -- -- -- Emprunts à une banque 20 21 47 Emprunts à une organisation villageoise/fédération -- -- -- Autres dettes à court terme -- 4 10 Total dettes 315 447 630 Fonds propres Distribution de fonds/épargne -- -- -- Subvention de l'organisme de promotion 123 118 120 Résultat exercices antérieurs mis en réserve -- (8) (7) Résultat exercice en cours mis en réserve (66) (49) (11) Total fonds propres 57 61 102 Total passif 372 508 732 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. *Dans le cas de PRADAN, les SHG bénéficiaires ne mettaient en réserve que 20 % des bénéfices et distribuaient les 80 % restants. En revanche, les SHG déficitaires reportaient les pertes à nouveau. Cela a des effets sur le calcul des résultats mis en réserve les années suivantes. 42 Figure IA-7. CGB -- Compte de produits et charges 2000­01 2001­02 2002­03 2003­04 Produits d'exploitation Service de la dette (intérêts sur les prêts) 90 129 241 219 Amendes 2 2 1 1 Intérêts sur les dépôts bancaires 3 3 3 3 Intérêts reversés aux SHG par la fédération -- -- -- -- Contributions : -- -- -- -- 1. Adhésion -- -- -- -- 2. Autres -- -- -- -- Total des produits d'exploitation 95 134 245 223 Charges d'exploitation Salaires/honoraires -- 2 2 2 Fournitures de bureau 1 -- 1 -- Intérêts versés sur les emprunts à une banque/fédération 15 37 54 64 Intérêts versés sur l'épargne des SHG -- -- -- -- Consommables -- -- -- -- Déplacements -- -- 1 1 Conseil d'administration -- -- -- -- Coûts de mobilisation sociale 9 9 9 10 Coûts d'accompagnement 6 6 6 7 Dotation aux provisions pour créances douteuses -- -- 118 128 Autres 1 -- 3 2 Total des charges d'exploitation 32 54 194 214 Bénéfice (Perte) d'exploitation net(te) 63 80 51 9 Autres produits hors exploitation (subventions d'ONG, etc.) 4 -- -- -- Autres charges hors exploitation 12 1 14 6 Bénéfice (Perte) consolidé(e) 55 79 37 3 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. 43 Figure IA-8. CGB -- Bilan * 2000­01 2001 ­02 2002­03 2003­04 ACTIF Avoirs en caisse -- 4 3 -- Avoirs en banque 133 158 189 205 Portefeuille de prêts 508 1 000 1 716 2 088 Provisions pour créances douteuses -- -- (118) (243) Dépôts (investissements des SHG) -- -- -- -- Immobilisations nettes (après amortissement) -- -- -- -- Autres prêts 9 -- -- 46 Total actif 650 1 162 1 790 2 096 PASSIF Dettes Épargne obligatoire 376 645 987 1 102 Épargne volontaire -- -- -- -- Emprunts à une banque 172 385 614 850 Emprunts à une organisation villageoise/fédération -- -- -- -- Autres dettes à court terme 26 5 7 50 Total dettes 574 1 035 1 608 2 002 Fonds propres Distribution de fonds/épargne -- (39) -- (124) Fonds Sakhi Suvidha 4 3 3 4 Subvention de l'organisme de promotion 16 15 15 17 Résultat exercices antérieurs mis en réserve 1 69 127 194 Résultat exercice en cours mis en réserve 55 79 37 3 Total fonds propres 76 127 182 94 Total passif 650 1 162 1 790 2 096 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. *Dans le cas de CGB, il n'y avait pas de distribution des bénéfices. Par conséquent, le résultat mis en réserve un exercice donné est égal à : Résultat de l'exercice en cours mis en réserve + Subvention de l'organisme de promotion + Résultat des exercices antérieurs mis en réserve -- Distribution de fonds/épargne. 44 Figure IA-9. PANI -- Compte de produits et charges 2000­01 2001 ­02 2002­03 2003­04 Produits d'exploitation Service de la dette (intérêts sur les prêts) 17 35 55 71 Amendes -- -- -- -- Intérêts sur les dépôts bancaires 1 1 2 2 Intérêts reversés aux SHG par la fédération -- -- -- -- Contributions : 1. Adhésion -- -- -- -- 2. Autres -- -- -- -- Total des produits d'exploitation 18 36 57 73 Charges d'exploitation Salaires/honoraires -- -- -- 1 Fournitures de bureau 1 2 2 3 Intérêts versés sur les emprunts à une banque/OV/fédération 3 10 15 18 Intérêts versés sur l'épargne des SHG -- -- -- -- Consommables -- -- -- -- Déplacements -- 1 -- -- Coûts de mobilisation sociale 35 33 34 37 Coûts d'accompagnement 32 30 31 33 Dotation aux provisions pour créances douteuses -- -- 19 21 Autres -- -- 1 1 Total des charges d'exploitation 71 76 102 114 Bénéfice (Perte) d'exploitation net(te) (53) (40) (45) (41) Autres produits hors exploitation (subventions d'ONG, etc.) -- -- -- -- Autres charges hors exploitation -- -- 1 2 Bénéfice (Perte) consolidé(e) (53) (40) (46) (43) Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. 45 Figure IA-10. PANI -- Bilan * 2000­01 2001­02 2002­03 2003­04 ACTIF Avoirs en caisse 1 5 1 4 Avoirs en banque 35 39 75 98 Portefeuille de prêts (prêts aux membres) 133 287 327 441 Provisions pour créances douteuses -- -- (19) (41) Dépôts (investissements des SHG) -- -- -- -- Autres -- -- -- 4 Immobilisations nettes (après amortissement) -- -- -- -- Total actif 169 331 384 506 PASSIF Dettes Épargne volontaire 77 105 131 166 Épargne obligatoire -- -- -- -- Emprunts à une banque 73 176 192 211 Emprunts à une organisation villageoise/fédération -- 9 2 42 Autres dettes à court terme -- -- 1 1 Provisions pour créances douteuses -- -- -- -- Total dettes 150 290 326 420 Fonds propres Distribution de fonds/épargne -- -- -- -- Distribution des résultats mis en réserve -- (1) (4) (4) Subvention de l'organisme de promotion 67 64 65 70 Résultat exercices antérieurs mis en réserve 5 18 43 63 Résultat exercice en cours mis en réserve (53) (40) (46) (43) Total fonds propres 19 41 58 86 Total passif 169 331 384 506 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. *Dans le cas de PANI, il n'y avait pas de distribution des bénéfices. Par conséquent, le résultat mis en réserve un exercice donné est égal à : Résultat de l'exercice en cours mis en réserve + Subvention de l'organisme de promotion + Résultat des exercices antérieurs mis en réserve -- Distribution de fonds/épargne. 46 2e Partie ANNEXE A Organisation des différentes fonctions OBC -- Agence Dhan -- ORGANISME MFI SNFL de Rudrapur Fédération KVK Organisme Employés d'appui, de l'agence Organisme fédérations de bancaire Agents Fédérations de STRUCTURE d'appui SHG individuels SHG FONCTIONS Conception des L'organisme d'appui L'organisme d'appui Le personnel de La fédération de produits (MFI) élabore les (SNFL) élabore l'OBC élabore SHG élabore les principaux produits les principaux les produits qui principaux produits destinés aux SHG produits associés sont uniformes associés aux SHG. (conditions de prêt avec l'équipe de aux SHG. Les dans toutes les Ils comprennent et conditions/ l'ICICI Bank. Ils produits financiers agences proposant des prêts bancaires comprennent de comprennent de des microcrédits. à moyen ou long cotisation l'épargne obligatoire l'épargne obligatoire Les produits terme, des prêts à d'adhésion) et périodique, un et volontaire, des comprennent des la consommation de fonds d'urgence, et prêts bancaires comptes d'épargne la fédération, une des prêts bancaires et internes au individuelle ligne de crédit rotatif et internes au groupe, et des obligatoire et accordée par la groupe. investissements volontaire, des banque aux groupes dans le capital de la dépôts à terme, des ayant une certaine fédération. prêts bancaires et ancienneté, de internes au groupe, l'épargne obligatoire et d'autres. et volontaire. Administration L'organisme d'appui L'organisme d'appui Chaque SHG est Les réunions des est subdivisé de a une équipe organisé en un groupes et la tenue la façon suivante : d'exécution de centre de 6 à 8 des livres sont gérés (tenue des livres, les animateurs 4 à 5 personnes, groupes, et une par le comptable et déplacements, s'occupent de une équipe de douzaine de centres le responsable du gestion, transactions) 25 SHG, les chefs 3 financiers, un sont gérés par un CLA. Les transactions de projet adjoints directeur et du facilitateur rémunéré bancaires sont (APO) encadrent personnel d'appui. par les SHG. Le réalisées dans les 8 animateurs, les Chaque fédération facilitateur est un agences bancaires, chefs de projet (AP) a un directeur, 2 à résident ayant bien que la encadrent 4 APO, 10 agents locaux fait des études fédération ait mis en les responsables de et un comptable. secondaires, qui place un bureau en secteur encadrent Les réunions des s'occupe de la dehors de l'agence 2 à 3 AP, et les groupes, la tenue tenue des livres, bancaire pour aider responsables de des livres et les des transactions et les responsables zone encadrent transactions sont des réunions des de SHG à remplir 2 responsables gérées par les clients. Deux ou les bordereaux de de secteur. Les agents locaux. trois employés de transaction. Les animateurs, les APO L'organisme d'appui l'agence bancaire employés de la et les PO s'occupent nomme le directeur se consacrent à banque assistent de de la tenue des de la fédération et 2 l'activité SHG. temps à autre aux livres et des réunions membres du conseil Des employés de réunions des SHG et des groupes. Les d'administration de l'agence supervisent des fédérations. transactions sont la fédération. Le ces facilitateurs. traitées dans les siège est équipé L'OBC a aussi un agences de l'ICICI d'un SIG informatisé. responsable du Bank. Un SIG développement informatisé est en qui constitue et cours d'installation. accompagne les SHG dans le secteur de Rudrapur. (suite page suivante) 47 2e Partie ANNEXE A (suite) OBC -- Agence Dhan -- ORGANISME MFI SNFL de Rudrapur Fédération KVK Organisme Employés d'appui, de l'agence Organisme fédérations de bancaire Agents Fédérations de STRUCTURE d'appui SHG individuels SHG FONCTIONS Appui Les animateurs Les agents locaux Le directeur de Les CLA, le deuxième constituent et de la fédération sont l'agence bancaire étage de la accompagnent les chargés de constituer accompagne les SHG structure au niveau (recherche de SHG avec l'aide des et d'accompagner pendant les 2 à 3 des panchayats, clients/constitution APO et des PO. Les les SHG et de gérer premiers mois de leur sont chargés de de groupes, départs et les arrivées les départs et les fonctionnement, puis promouvoir et de accompagnement des dans le groupe sont arrivées. Les SHG passe le relais aux renforcer les groupes groupes, gestion des régis par des règles sont membres de facilitateurs issus des dans les villages, départs/arrivées) strictes : les nouveaux la fédération, avec groupes ou du cercle et assure aussi des membres doivent un vote par groupe. d'amis/connaissances services sociaux, par exemple investir Les nouveaux pour gérer les notamment de 1/20e du compte membres payent un réunions du groupe et mobilisation sociale. La de bénéfice du droit d'entrée de assurer la supervision. fédération, constituant groupe pour adhérer. 1 000 roupies par L'OBC exige que le troisième étage de L'animateur organise groupe pour adhérer les membres soient la structure, supervise deux réunions par à un MBT, mais n'ont issus du même milieu ces fonctions et mois, l'une consacrée pas à contribuer économique. Les apporte une aide aux aux affaires du au capital de la responsables élus des CLA en matière de SHG et l'autre à fédération. groupes et des centres formation, etc. des discussions sont aussi chargés sur des sujets de d'accompagner développement social les groupes et de choisis par le groupe. maintenir une certaine rigueur au sein des groupes. Liquidités Les fonctions de L'organisme d'appui Le personnel de Les fédérations trésorerie sont gère toute la l'agence bancaire gère gèrent la trésorerie, exécutées par les recherche de fonds toutes les fonctions de notamment les prêts (trésorerie et trois personnes du auprès des banques. trésorerie, notamment des banques et les recherche de fonds) siège. Tous les fonds Le personnel de l'utilisation des dépôts prêts aux SHG via les proviennent de l'ICICI la fédération gère à des fins de prêt, CLA. Bank. la trésorerie pour et les demandes de les prêts aux SHG, fonds supplémentaires avec l'assistance du émanant du siège de siège de l'organisme l'OBC. d'appui. Formation La formation du Un contrat a été passé Le personnel de Les CLA assurent personnel est avec BASIX (http:// l'agence bancaire la formation des assurée par les www.basixindia. forme les facilitateurs membres des SHG. (formation du responsables de zone com/), payé par et les clients. Les Les fédérations personnel et des et les responsables de des subventions et clients reçoivent assurent une clients) secteur. La formation les bénéfices, pour des formations formation et un des clients est assurée payer la formation d'ouvriers spécialisés, appui au personnel par les chefs de projet du personnel, les fonctionnaires ou des CLA. Les CLA et et les responsables de systèmes et la artisans, et payent les fédérations sont secteur. planification. directement pour ce constitués et formés service. par la fondation Dhan sur 2 à 3 ans, financés par des subventions. (suite page suivante) 48 2e Partie ANNEXE A (suite) OBC -- Agence Dhan -- ORGANISME MFI SNFL de Rudrapur Fédération KVK Organisme Employés d'appui, de l'agence Organisme fédérations de bancaire Agents Fédérations de STRUCTURE d'appui SHG individuels SHG FONCTIONS Supervision directe/ Les APO, le PO, Tous les SHG ont un Les membres des SHG Les comptables et intervention dans les les responsables audit externe par an. exercent un contrôle les responsables opérations de secteur et les Une équipe d'audit mutuel sur l'utilisation au niveau des responsables de interne supervise les des prêts. Un chargé groupes de SHG zone assurent MBT (fédérations de de microfinance à et des fédérations (vérification des toutes les fonctions SHG) et le personnel l'OBC (le responsable surveillent l'utilisation procédures, action en de supervision, d'appui supervise du développement) des crédits et les cas d'impayé) notamment le suivi et intervient dans surveille les opérations remboursements. des comptes, la les opérations de l'agence, vérifie Les responsables des tenue des livres et le des fédérations, la tenue des livres, agences bancaires contrôle des réunions notamment le suivi etc. Les facilitateurs et le personnel des des groupes. Chaque des remboursements. supervisent les fédérations rendent niveau est responsable opérations des visite aux SHG pour des interventions aux SHG et sont à leur motiver les membres niveaux inférieurs. tour supervisés par et résoudre les le personnel de problèmes. l'agence bancaire, qui a autorité pour intervenir. 49 2e partie ANNEXE B Analyses financières détaillées Tableau IIB-1. Programme de la Microcredit Foundation of India : revenus, coûts et actifs estimés après retraitement (en dollars, au 31 mars 2006) MFI (organisme ICICI Bank TOTAL Type d'acteur d'appui) (banque) (tous les acteurs) Intérêts perçus 0 4 903 636 4 903 636 Cotisations/commissions encaissées 2 411 885 0 2 411 885 TOTAL DES REVENUS 2 411 885 4 903 636 7 315 521 Coûts de personnel 1 016 563 0 1 016 563 Charges administratives 327 805 1 225 909 1 553 714 Coûts de formation 115 033 0 115 033 Coûts de promotion des SHG (amortis) 16 608 0 16 608 Coûts de promotion des fédérations de SHG (amortis) 0 0 0 Total des coûts d'exploitation 1 476 009 1 225 909 2 701 918 Coût estimé des ressources 0 2 043 182a 2 043 182 Provision pour créances douteuses après retraitement 0 817 273 817 273 TOTAL DES COÛTS 0 4 086 364 5 562 373 Subventions de démarrage (amorties) 0 0 0 Subventions de fonctionnement 0 0 0 MARGE (revenus ­ coûts) 935 876 817 272 1 753 148 Estimation prêts externes aux SHG (moy.) 0 40 863 636 40 863 636 Dépôts des SHG (moy.) 0 -- -- Estimation actifs utilisés pour les besoins du programme d'appui aux SHG (moy.) 4 495 000a 0 4 495 000 TOTAL ESTIMÉ DES ACTIFS GÉRÉS 4 495 000 40 863 636 45 358 636 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. aEstimation du CGAP. 50 Tableau IIB-2. Programme d'appui aux SHG de Sarvodaya Nanofinance Ltd. : revenus, coûts et actifs estimés après retraitement (en dollars, au 31 mars 2005) Sarvodaya TOTAL (organisme Fédérations de Banque (tous les Type d'acteur d'appui) SHG (trusts) (banques) acteurs) Intérêts perçus 490 637 864 766 294 748 1 650 151 Cotisations/commissions encaissées 4 567 63 917 0 68 484 TOTAL DES REVENUS 495 204 928 683 294 748 1 718 635 Coûts de personnel 77 666 271 728 0 349 394 Charges administratives 89 016 143 829 43 062a 275 906 Coûts de formation 117 401 0 0 117 401 Coûts de promotion des SHG (amortis) 0 0 0 0 Coûts de promotion des fédérations de SHG (amortis) 0 0 0 0 Total des coûts d'exploitation 284 083 415 557 43 062 742 702 Coût estimé des ressources 294 748 490 637 204 543 989 928 Provision pour créances douteuses après retraitement 0 86 123 0 86 123 TOTAL DES COÛTS 578 831 992 317 247 605 1 818 753 Subventions de démarrage (amorties) 0 0 0 0 Subventions de fonctionnement 117 401 0 0 117 401 MARGE (revenus ­ coûts) (83 627) (63 634) 47 143 (100 118) Estimation prêts externes aux SHG (moy.) 0 4 306 169 0 4 306 169 Dépôts des SHG (moy.) 0 0 -- -- Estimation actifs utilisés pour les besoins du programme d'appui aux SHG (moy.) 1 180 829 4 013 220 --- 5 194 049 TOTAL ESTIMÉ DES ACTIFS GÉRÉS 1 180 829 8 319 389 0 9 500 218 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. aEstimation du CGAP. 51 Table IIB-3. Programme d'appui aux SHG de l'Oriental Bank of Commerce : revenus, coûts et actifs estimés après retraitement (en dollars, au 31 mars 2003) Oriental Bank TOTAL Facilitateurs of Commerce (tous les Type d'acteur (individus) (banque) acteurs) Intérêts perçus 0 79 550 79 550 Cotisations/commissions encaissées 6 025 200 6 225 TOTAL DES REVENUS 6 025 79 750 85 775 Coûts de personnel 6 025a 9 950 15 975 Charges administratives 0 4 550 4 550 Coûts de formation 0 0 0 Coûts de promotion des SHG (amortis) 0 0 0 Coûts de promotion des fédérations de SHG (amortis) 0 0 0 Total des coûts d'exploitation 6 025 14 500 20 525 Coût estimé des ressources 0 49 600 49 600 Provision pour créances douteuses après retraitement 0 12 050 12 050 TOTAL DES COÛTS 6 025 76 150 82 175 Subventions de démarrage (amorties) 0 0 0 Subventions de fonctionnement 0 0 0 MARGE (revenus ­ coûts) 0 3 600 3 600 Estimation prêts externes aux SHG (moy.) 0 602 500 602 500 Dépôts des SHG (moy.) 0 364 344 364 344 Estimation actifs utilisés pour les besoins du programme d'appui aux SHG (moy.) 0 20 447 20 447 TOTAL ESTIMÉ DES ACTIFS GÉRÉS 0 987 291 987 291 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. aEstimation du CGAP. 52 Tableau IIB-4. Programme d'appui aux SHG de la fédération KVK de Dhan : revenus, coûts et actifs estimés après retraitement (en dollars, au 31 mars 2003) Fondation Fédération Dhan KVK TOTAL (organisme (fédération de Canara Bank (tous les Type d'acteur d'appui) SHG) (banque) acteurs) Intérêts perçus 0 41 800 60 811a 102 611 Cotisations encaissées 0 2 800 0 2 800 TOTAL DES REVENUS 0 44 600 60 811 105 411 Coûts de personnel 0 8 600 0 8 600 Charges administratives 0 6 900 15 864a 22 764 Coûts de formation 0 2 700 0 2 700 Coûts de promotion des SHG (amortis) 0 0 0 0 Coûts de promotion des fédérations de SHG (amortis) 13 920 0 0 13 920 Total des coûts d'exploitation 13 920 18 200 15 864 47 984 Coût estimé des ressources 0 26 400 37 016 63 416 Provision pour créances douteuses après retraitement 0 4 880 5 696 10 576 TOTAL DES COÛTS 13 920 49 480 58 576 121 976 Subventions de démarrage (amorties) 13 920 0 0 13 920 Subventions de fonctionnement 0 0 0 0 MARGE (revenus ­ coûts) (13 920) (4 880) 2 235 (16 565) Estimation prêts externes aux SHG (moy.) 0 244 000 284 793 528 793 Dépôts des SHG (moy.) 0 0 227 471 227 471 Estimation actifs utilisés pour les besoins du programme d'appui aux SHG (moy.) 0 77 872 0 77 872 TOTAL ESTIMÉ DES ACTIFS GÉRÉS 0 321 872 512 264 834 136 Note : pour les cinq programmes d'appui aux SHG, les informations financières pour les exercices clos à la fin mars 2001, mars 2002, mars 2003 et mars 2004 ont été converties aux taux de 46,577 roupies pour 1 dollar, 48,733 roupies pour 1 dollar, 47,65 roupies pour 1 dollar et 44,125 roupies pour 1 dollar, respectivement. Compte tenu des différences entre taux de change annuels, les soldes reportés d'une année sur l'autre ne correspondent pas exactement. aEstimation du CGAP. 53 Remerciements de leur temps. Des membres de SHG de tous les programmes ont apporté un éclairage utile sur Les auteurs de la 1e partie expriment leur gratitude à les groupes d'entraide. Les auteurs remercient plusieurs personnes et organismes ayant apporté des également Prakash Bakshi, Vijayalakshmi Das, Deep contributions appréciables à cette étude. Elizabeth Joshi, Ajit Kanitkar, Narendranath, Vipin Sharma, Littlefield, du CGAP, en a identifié le besoin et Matthew Titus, V. Satyamurthi, Sanjay Sinha et apporté des conseils et une aide essentiels. P. Kotaiah Jayshree Vyas pour leur soutien intellectuel et leurs et C. S. Reddy, de l'APMAS, ont fait de nombreuses conseils. Les auteurs sont seuls responsables de observations sur cette étude et sur l'analyse des toute erreur ou omission éventuelle. SHG. Ajay Tankha, consultant, a fait des recherches sur l'un des programmes d'appui aux SHG et, Les auteurs de la 2e partie tiennent à remercier la avec Jeffrey Ashe, a participé à l'élaboration du directiondesorganismesétudiéspourleurcoopération, cadre conceptuel de l'étude. Les équipes du siège et en particulier MM. Manoharan et Narayan de la et de PMMS (Panagal Mandal Mahila Samakhya, Microcredit Foundation of India (aujourd'hui Madura programme du SAPAP sous l'égide du PNUD), de Micro Finance Ltd.), M. Ravinder Yadav de l'Oriental Sakhi Samiti, de PRADAN (Professional Assistance Bank of Commerce, M. Sowmithri de Sarvodaya for Development Action), de la CGB (Chitradurga Nanofinance Ltd., et M. K. Narender de la fondation Gramin Bank), et de PANI (People's Action for Dhan. Vijay Mahajan de BASIX et Richard Rosenberg National Integration) ont généreusement donné du CGAP ont fait de précieuses remarques. 54 Bibliographie Karduck, Stefan, et Hans Dieter Seibel. 2005. « Transaction Costs of Self-Help Groups: A Study Arora, Sukhwinder Singh, et Malcolm Harper. 2005. of NABARD's SHG Banking Program in India. » Small Customers, Big Market. Warwickshire, Centre de recherche sur le développement de Angleterre : ITDG Publishing. l'Université de Cologne. Bansal, Hema. 2002. « SHG-Bank Linkage Program Kropp, Erhard W., et B. S. Suran. 2002. « Linking in India: An Overview. » Journal of Microfinance, Banks and (financial) Self-Help Groups in India--An 5 (1). Assessment. » Document présenté au séminaire sur le programme « SHG-Bank Linkage » à New Christen, Robert. 2005. « Microfinance and Delhi , 25­26 Novembre. 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Tous les commentaires sur cette étude sont les bienvenus. Les publications du CGAP sont disponibles sur le site Web du CGAP à l'adresse www.cgap.org. CGAP 1818 H Street, NW MSN P3 - 300 Washington, DC 20433 USA Tél : 202-473-9594 Fax : 202-522-3744 Email : cgap@worldbank.org Les auteurs de la 1e partie de cette Étude spéciale sont Jennifer Isern, Richard Rosenberg, conseiller senior en politique économique au CGAP a spécialiste principale en microfinance au CGAP, L. B. Prakash, directeur rédigé l'introduction. d'Akshara, Anuradha Pillai, assistant de recherche au CGAP, et Syed Les auteurs remercient les programmes d'appui aux SHG qui ont donné Hashemi, spécialiste senior en microfinance au CGAP. de leur temps et fourni des informations pour la réalisation de cette étude. Robert Peck Christen, fondateur de l'Institut de microfinance Boulder, et Merci à Richard Rosenberg, du CGAP, à Jeanette Thomas, du CGAP, et Gautam Ivatury, spécialiste en microfinance au CGAP, ont écrit la 2e partie à Vijay Mahajan, de BASIX/Inde, pour leurs remarques très utiles sur une de cette Étude spéciale. précédente version du document. © 2007, Groupe consultatif d'assistance aux pauvres